银行破产的消息为何选择周五发布-

2024年3月12日发(作者：对祖国的寄语)

银行破产的消息为何选择周五发布?

银行破产的消息为何选择周五发布?

在90天到期时，如果银行未能通过自救达标，则启动“五一机制”，由存

款保险在周五进行接管，将存款、资产等转移至合格投保机构，周一银行正常开

门营业。那么今天在这里给大家整理一下银行的相关知识，我们一起看看吧!

银行为什么会破产?

这是银行内在脆弱性所决定的，金融机构经营无法脱离经济，所以发展与收

缩与经济周期紧紧绑定在一起。银行最基础的功能是金融中介，而中介基础作用

是传导，所以不仅传导繁荣也传导衰退。

金融机构本身自带的杠杆性将传导放大，经济总是遵循发展、繁荣、泡沫、

泡沫破灭、衰退萧条、再发展、再繁荣这样的一个循环过程，这就是经济的周期

性。

所有金融机构包括银行都体现出强烈的亲周期性。甚至是高杠杆的房地产业

也是如此。

美国明斯基将现实经济中的融资行为分作三类：避险筹资、冒险筹资、和庞

齐筹资。

避险型企业只根据自己未来的现金流作抵补性融资，有个极端例子是老干

妈，老干妈坚持现金收付货款，不赊账，不借贷，大概无现金流缺口。

当然避险型企业没有这么极端，但是相对来说当出现缺口时避险型企业会比

较保守的根据自身实际情况进行融资。

冒险型企业则会加入自己的预判，根据预测的未来资金丰缺程度和时间进行

投机性借款。例如，判断月底的时候隔夜利率很高，则可能会提前借款，钱不一

定立刻使用，甚至可能进行短暂融出获取利差。

庞齐是一些投资回收期很长的借款人，较长期内无法还本付息，需要滚动融

资维持。最典型的是炒房人。

例如，投资者利用数家银行的信用贷凑出首付，然后利用不同笔借款还款日

不同进行滚动到期续借，一直到我卖掉房子之后才能真正的还本付息，也就是说

庞齐型投资人或者企业是对经济大环境进行预判。

在经济繁荣背景下，后两种借款人比例会急速上升，尤其是庞齐型借款人。

越繁荣，企业、家庭的债务相对于收入的比重越高。

例如，2015年上半年，因为股票价格持续上涨，很多中产都杠杆炒股，这

就是典型的庞齐融资，但是股灾一旦发生，强制平仓，这些人都只能血本无归。

经济上升期逐渐结束时，流入企业的信贷资金减少，会出现违约和破产的浪

潮，从而导致银行不良资产增加，危机爆发。实际贷款无强制平仓机制，这种违

约实际造成的是双输局面，金融机构自身的杠杆性，会放大损失。

确切来说金融机构不仅是亲周期，而是随周期放大的效应。代际遗忘、逆向

选择、道德风险等等进一步加深了放大效应。

所谓代际遗忘就是好了伤疤忘了痛，经济繁荣时市场竞争压力加速代际遗

忘，让银行作出不谨慎的贷款决策，为危机埋下伏笔。

其实即使没有代际遗忘，逆向选择本身就会导致银行最有可能对风险最高的

借款人放款。

典型的例子是信用卡。只使用免息期内借款、按时偿还账单的客户无法带来

收益，信用卡主要收入****于账单分期的手续费以及账单逾期罚款。为了盈利，

银行反而会向高风险、高负债的人群发放额度。

而逆向选择会激发客户道德风险，向高负债人群提供高额度，只会驱动他们

借款后从事高风险经济活动，期望由此博取的收益可以偿还自身的负债，这进一

步增加了银行不稳定性。

不仅客户道德风险会影响银行，银行自身也有道德风险，且后果更为严重。

例如，危机中央行救市时，各国中央银行最终贷款人制度流动性危机时援助

银行;存款保险制度补充受损公众。

最终贷款人制度用纳税人的钱，存款保险制度用银行交的保费，二者一起承

担了银行的风险损失。双制度有效抑制挤兑流动性危机，但刺激银行增加高风险

投资获取高额利润的欲望和扩大债务依存度的冲动，产生了道德风险。

央行背书加剧了期限和风险的错配，加剧银行的内在脆弱性，反而增加倒闭

可能性。

2008年雷曼因为赌错了美联储会出手救助，结果倒下了。

2007年雷曼已在CDO(担保债务凭证)上损失惨重，但是他没有及时止损，

2008年二季度报显示雷曼仍在加大做多CDO仓位，这种有恃无恐的行为就是认

为美联储一定会出手救助，大而不能倒，too big to fall。

同样的，债权人也因这样的考虑依然敢投高风投机构的产品。不幸的是，美

联储选择了杀鸡儆猴。雷曼的倒闭是美联储对所有市场参与者的警告，后来美联

储出台沃尔克规则限制大而不倒机构。巴塞尔委员会也加快了系统重要性金融机

构规则的出台。

银行破产对储户有影响么?

如果处理不当，肯定是有影响的，毕竟储户的存款是对银行的债权。破产是

因为银行资不抵债，当清算完之后如有剩余会按照债权比例平分。

这对小老百姓而言，钱虽不多可都是辛苦钱，甚至是救命钱。谁也不想辛辛

苦苦一辈子挣的钱就因银行经营不善而付之东流。

本世纪初，央行就在探索建立存款保险制度，但当时商业银行股份制改造尚

未完成，很多市场化、商业化运营的机制尚未完成，直到农村中小金融机构改制

基本完成，国有大型商业银行陆续上市，存款保险机制才正式提上议程。

可以说，有了存款保险50万最高赔付额的的保障，可以覆盖99.63%的存款

人的全部存款，这种情况下，商业银行经营不善市场化破产就不会有太多的波及

面，也尽可能避免出现过多的以政府信用背书的僵尸银行。

DIC存款保险早期纠正流程

当投保机构资本充足率低于2%， 也就是资本根本不足时，由存款保险发送

《早期纠正通知书》，要求在限期内(一般为90天)补充资本，控制高风险业务

等措施化解风险。同时，通知处置部门做好接管准备。

问题银行收到《早期纠正通知书》后，存款保险基金管理机构派出风险处置

工作组进场做好清产核资和资产评估，在此期间，问题银行可以通过引入战略投

资者、出售资产、增资扩股等方式实施自救，如果90天内自救成功或取得阶段

性成功，处置工作可暂缓。

存款保险基金管理机构派驻的处置组制订多套收购承接(PA)方案，通过竞争

性谈判或“暗标”等市场化方式寻找合格投资者，最终存款保险按照“成本最小

化”原则确定收购承接方和承接方案，与承接方签署PA协议。

为鼓励投资者参与，PA交易中还可附有损失分摊协议。如果没有找到合适

的承接方，存款保险将成立“过桥银行”进行替代。

在90天到期时，如果银行未能通过自救达标，则启动“五一机制”，由存

款保险在周五进行接管，将存款、资产等转移至合格投保机构，周一银行正常开

门营业，承接方可以顺利向存款人提供存取款、转账等主要金融服务。以此保持

基本金融服务不中断，避免形成市场震荡。

所以，大消息都是周五股市收盘后发布。