轨道交通装备项目投资测算报告表

轨道交通装备项目投资测算报告表

一、项目提出的理由

经济社会发展中的一些挑战和风险依然存在，发展不充分、不全

面、不平衡仍是主要矛盾。一是产业结构优化步伐不快，科技人才支

多发展中国家均公布了轨道交通的发展规划，全球轨道交通行业正面

临高铁经济蓬勃发展的契机。

铁路交通方面，行业市场依然保持稳定的发展。国际市场方面，

海外多个国家和地区都制定了高速铁路计划，根据国际铁路联盟和中

信证券研究报告的统计信息，2016-2030年海外高速铁路中远期规划竣

工里程高达6.2万公里。中国铁路技术创新和建设发展取得显著成就，

行业国际竞争力和影响力不断增强，中国高铁已成为“一带一路”建

设的重要领域和中国高端装备“走出去”的亮丽名片，为公司开拓国

际市场创造了良好的市场环境；国内市场方面，《中国制造2025》、

《“十三五”国家战略性新兴产业发展规划》、《国民经济和社会发

展第十三个五年规划纲要》、《中长期铁路网规划》、《铁路“十三

五”发展规划》等均将轨道交通装备列入重点发展领域，对中国铁路

建设提出了目标与要求。截至2018年末，我国铁路营业里程达到13.1

万公里以上，高铁总里程占世界2/3，其中高速铁路运营里程达2.9万

公里，保持着每年运营里程新增3000公里以上、铁路固定投资维持在

8000亿元左右的发展趋势。

城市轨道交通方面，随着城市化进程的加快、大城市人口数量的

中发挥的作用越来越重要，国际市场方面，目前后起的新兴国家和地

区城轨建设正方兴未艾，亚洲地区包括中国、印度、伊朗、越南、印

度尼西亚等在内的多个国家均有多个城市在建或规划建设城轨线路。

国内市场方面，截至2018年末，中国中国大陆地区共有35个城市开

通城市轨道交通，运营线路185条，运营总里程数为5,766.6公里，

排名全球第一，但是中国人均城轨交通运营里程密度较低，远低于美、

法、日、德等发达国家的水平。近年来，中国开通城市轨道交通城市

个数逐年增加，城轨运营线路总里程逐年增长，进入“十三五”三年

来，累计新增运营线路长度为2148.7公里，年均新增运营线路长度

716.2公里，根据中国城市轨道交通协会统计，截至2017年末，全国

城市轨道交通在建线路长度6,246公里，另外共有62个城市的城轨交

通线网规划获批，城市轨道交通行业仍将保持良好的发展势头。

而对于轨道交通车辆细分行业来说，轨道交通行业蓬勃发展，新

线通车、既有线路加密将增加车辆的需求，带动轨道交通车辆的发展，

此外，随着保有量提高，也推动了维保市场的发展，为行业提供了广

阔的市场空间。

二、企业基本情况

本公司秉承“顾客至上，锐意进取”的经营理念，坚持“客户第

一”的原则为广大客户提供优质的服务。公司坚持“责任+爱心”的服

务理念，将诚信经营、诚信服务作为企业立世之本，在服务社会、方

便大众中赢得信誉、赢得市场。“满足社会和业主的需要，是我们不

懈的追求”的企业观念，面对经济发展步入快车道的良好机遇，正以

高昂的热情投身于建设宏伟大业。

加强产业政策与财税、金融等相关政策的衔接，支持各类社会资

本参与企业并购重组，合力推进产业稳增长、调结构、转型升级、降

本增效。积极协调落实相关配套政策，加强对区域的督促指导，统筹

推进各项工作。

本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨

慎财务估算，项目总投资8751.90万元，其中：建设投资6708.85万

元，占项目总投资的76.66%；建设期利息72.31万元，占项目总投资

的0.83%；流动资金1970.74万元，占项目总投资的22.52%。

项目正常经营年份每年营业收入19300.00万元，综合总成本费用

15230.81万元，税金及附加96.43万元，净利润2979.57万元，财务

内部收益率26.32%，财务净现值5118.33万元，全部投资回收期5.15

年。

四、投资估算的编制说明

（一）投资估算的依据

本期项目其投资估算范围包括：建设投资、建设期利息和流动资

金，估算的主要依据包括：

1、《建设项目经济评价方法与参数（第三版）》

2、《投资项目可行性研究指南》

3、《建设项目投资估算编审规程》

4、《建设项目可行性研究报告编制深度规定》

5、《建设工程工程量清单计价规范》

6、《企业工程设计概算编制办法》

7、《建设工程监理与相关服务收费管理规定》

（二）项目费用与效益范围界定

本期项目费用界定为工程建设费用和项目运营期所发生的各项费

用；项目效益界定为运营期所产生的各项收益，并严格遵循财务评价

过程中费用与效益计算范围相一致性的原则。

五、建设投资估算

本期项目建设投资6708.85万元，包括：工程建设费用、工程建

设其他费用和预备费三个部分。

2、设备购置费估算

设备购置费的估算是根据国内外制造厂家（商）报价和类似工程

设备价格，同时参照《机电产品报价手册》和《建设项目概算编制办

法及各项概算指标》规定的相应要求进行，并考虑必要的运杂费进行

估算。本期项目设备购置费为3104.47万元。

主要设备一览表

单位：台（套）、万元

序号设备名称数量购置费

1主要生成设备322173.13

2辅助生成设备4248.36

3研发设备4279.40

4检测设备3186.27

3环保设备2155.22

3其它设备162.09

合计463104.47

3、安装工程费估算

本期项目安装工程费为160.46万元。

（二）工程建设其他费用

本期项目工程建设其他费用为690.77万元。

（三）预备费

本期项目预备费为171.61万元。

固定资产投资估算表

单位：万元

序号工程费用名称建筑工程费设备购置费安装工程费其他费用合计所占比例

1工程费用2581.543104.47160.465846.4790.46%

1.1建筑工程费2581.542581.5439.94%

1.2设备购置费3104.4748.04%3104.47

1.3安装工程费160.462.48%160.46

2固定资产其他费用372.395.76%372.39

3预备费171.612.66%171.61

3.1基本预备费68.441.06%68.44

3.2涨价预备费103.171.60%103.17

4建设期利息72.311.12%72.31

5固定资产投资6462.78100.00%

6固定资产投资合计6462.78100.00%

六、建设期利息

按照建设规划，本期项目建设期为12个月，其中申请银行贷款

2951.60万元，贷款利率按4.9%进行测算,建设期利息72.31万元。

建设期利息估算表

单位：万元

序号项目合计第1年第2年

1借款

1.1建设期利息72.3172.310.00

1.1.1期初借款余额2951.60

1.1.2当期借款2951.602951.600.00

1.1.3当期应计利息72.3172.310.00

1.1.4期末借款余额2951.602951.60

1.2其他融资费用

1.3小计（1.1+1.2）72.3172.310.00

2债券

2.1建设期利息

2.1.1期初债务余额

2.1.2当期债务金额

2.1.3当期应计利息

2.1.4期末债务余额

2.2其他融资费用

2.3小计（2.1+2.2）

3合计（1.3+2.3）72.3172.310.00

3.1建设期利息合计72.3172.310.00

3.2其他融资费用合计

八、项目总投资

本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨

慎财务估算，项目总投资8751.90万元，其中：建设投资6708.85万

元，占项目总投资的76.66%；建设期利息72.31万元，占项目总投资

的0.83%；流动资金1970.74万元，占项目总投资的22.52%。

总投资及构成一览表

单位：万元

序号项目指标占总投资比例

1总投资8751.90100.00%

1.1建设投资6708.8576.66%

1.1.1工程费用5846.4766.80%

1.1.1.1建筑工程费2581.5429.50%

1.1.1.2设备购置费3104.4735.47%

1.1.1.3安装工程费160.461.83%

1.1.2工程建设其他费用690.777.89%

1.1.2.1土地出让金318.383.64%

1.1.2.2其他前期费用372.394.25%

1.2.3预备费171.611.96%

1.2.3.1基本预备费68.440.78%

1.2.3.2涨价预备费103.171.18%

1.2建设期利息72.310.83%

1.3流动资金1970.7422.52%

九、资金筹措与投资计划