BOT项目大修理支出的会计核算
深圳大学 马倢
一、提出问题
BOT，指社会资本或项目公司负责建造和运营项目，并在协议期满转让给政府。由于收款安排不同，项目资产被分为金融资产和无形资产。实务中多数确认为后者，故下文以此展开探讨。
无形资产模式下，常见的BOT 项目有污水处理厂和高速公路。据不完全统计，深、沪主板拥有特许经营权的水务公司中，2018年经营权占总资产比重较大，如阳晨B股为68.33%（2015年）、创业环保为65.72%；联泰环保、洪城水业、首创股份依次是35.34%、32.33%和30.32%。而公路收费权的比重也高。如皖通高速（69.24%）、楚天高速（61.97%）和深高速（57.39%）的占比均超过一半；中原高速和宁沪高速也有44.70%和40.96%。
目前研究公路的文献较多，且两类项目的核算具有共通性，故在此以污水处理厂作进一步说明。除日常定检，经营方会根据不同设备的密封性、
腐蚀情况计划定期大修，出于经济重
置设备。项目到期前还可能需要恢复
性大修。然而，大修理和重置支出在
实务、准则和理论上的处理不同，确
认为资产还是成本仍有争议。核算不
统一、不合规都可能影响信息使用者
决策，因此有必要探讨大修支出如何
处理。
二、会计准则及实践
我国只有《企业会计准则解释第
2号》涉及BOT项目后续维修的核算。
文件规定，公司在运营期内对项目设
施负有维修义务，使其保持一定的服
务能力或移交前达到至指定状态。若
能合理估计相关支出，则满足预计负
债的确认条件。
IFRIC12、IAS37相关示例要求估
计重铺路面所需总费用；义务归属期
间，对分摊后的费用折现，计入各年
损益和预计负债。
除了准则，大修理核算可适当
参考注册会计师的职业判断。相关
文件有：计学撮要（2011版）、北
京注册会计师协会专家委员会专家
提示〔2014〕第5号文，以及德勤
BOT(TOT)及PPP审计指引。文件观
点比较一致，认为合同约定的大修、
部分寿命届满时替换设备等，先预计
相关费用，以年平均值与对应的复利
现值系数进行折现，作为当年新增的
“预计负债”，明确受益期为费用支
出前、项目提供服务的期间。
三、文献综述
（一）定期大修支出主要有四种
处理
观点1：任婷（2018）[1]、李丹凤
（2015）[2]、朱敏（2012）[3]等认为
大修理是计划中的支出，计入“预计
负债”；确认经营权时，大修理支出
的现值与之一并确认为无形资产，经
营期内考虑时间价值。观点2：刘文
超（2018）[4]、张琳（2014）[5]、高霖
宇（2012）[6]、郑先弘（2011）[7]等
则表示，定期大修不能调增资产价值，
直接费用化也不可取。大修理应分情
【摘要】BOT项目的大修和重置支出如何处理，理论和实务颇有争议。会计核算的不统一，不但影响会计信息质量，还可能无法保障相关者的合法权益。本文根据相关准则、文件和国内文献，梳理得出两种主流做法。从现存准则和合同义务的角度，分析两种做法存在的合理性。以污水处理厂为例，列示了具体的会计核算过程，旨在能给予实务工作者参考。 【关键词】BOT；定期大修；重置支出；移交大修；会计核算
【中图分类号】F230 【文献标识码】A 【文章编号】2096-4595（2019）51-0225-0005【作者简介】马 倢，生于1996年，在读研究生，研究方向为会计信息与披露。
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