顺流交易

关于长期股权投资中逆流、顺流交易的理解2009-10-061:39关于长期股权投资中逆流、顺

流交易的理解

解析：

投资企业与联营企业及合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照持股比例计算归属于

投资企业的部分，应当予以抵销，在此基础上确认投资损益。投资企业与被投资单位发生的

内部交易损失，按照《企业会计准则第8号——资产减值》等规定属于资产减值损失的，应

当全额确认。投资企业与其联营企业及合营企业之间的未实现内部交易损益抵销与投资企

业与子公司之间的未实现内部交易损益抵销有所不同，母子公司之间的未实现内部交易损益

在合并财务报表中是全额抵销的，而投资企业与其联营企业及合营企业之间的未实现内部交

易损益抵销仅仅是投资企业或是纳入投资企业合并财务报表范围的子公司享有联营企业或

合营企业的权益份额。【上述对权益法核算内容的规定，应包括以下含义：1.投资企业在对

联营企业及合营企业进行权益法核算时，应首先按照准则及应用指南规定对联营企业及合营

企业报表进行取得时公允价值持续计算的调整以及会计政策差异调整，再将投资企业与联营

企业及合营企业之间发生的交易对联营企业及合营企业利润表的影响数从联营企业及合营

企业调整后净利润中扣除，最终以经上述调整后的净利润和投资比例确认权益法核算的投资

收益；2.投资企业若有子公司，需要在编制合并报表的，投资企业与其联营企业及合营企业

的内部交易损益，在合并财务报表中也应进行相应调整。3.上述投资企业与其联营企业及合

营企业之间存在内部交易损失的，在按照上述步骤进行权益法核算调整扣除后，还需按照资

产减值准则的规定，判断相关资产是否存在减值迹象，如果存在减值迹象，则应将内部交易

损失全额确认为相关资产占有方的资产减值损失。】应当注意的是，该未实现内部交易

损益的抵销既包括顺流交易也包括逆流交易，其中，顺流交易是指投资企业向其联营企业或

合营企业出售资产，逆流交易是指联营企业或合营企业向投资企业出售资产。当该未实现内

部交易损益体现在投资企业或其联营企业、合营企业持有的资产账面价值中时，相关的损益

在计算确认投资损益时应予抵销。（1）对于投资企业向联营企业或合营企业出售资产

的顺流交易，在该交易存在未实现内部交易损益的情况下（即有关资产未对外部独立第三方

出售），投资企业在采用权益法计算确认应享有联营企业或合营企业的投资损益时，应抵销

该未实现内部交易损益的影响，同时调整对联营企业或合营企业长期股权投资的账面价值。

当投资方向联营企业或合营企业出资或是将资产出售给联营企业或合营企业，同时有关资产

由联营企业或合营企业持有时，投资方对于投出牡蛎散 或出售资产产生的损益确认仅限于归属于联

营企业或合营企业其他投资者的部分。即在顺流交易中，投资方投出资产或出售资产给其联

营企业或合营企业产生的损益中，按照持股比例计算确定归属于本企业的部分不予确认。合

并报表中的调整分录如下：借：营业收入（售价持股比例）贷：营业成本（成本持

股比例）投资收益（差额）【例题1】甲公司持有乙公司20％有表决权股份，能够

对乙公司生产经营决策施加重大影响。207年，甲公司将其账面价值为600万元的商品以

1000万元的价格出售给乙公司。至207年资产负债日，该批商品尚未对外部第三方出售。

假定甲公司取得该项投资时，乙公司各项可辨认资产、负债的公允价值与其账面价值相同，

两者在以前期间未发生过内部交易青岛理工大学专业 。乙公司207年净利润为2000万元。假定不考虑所得

税因素。

甲公司在该项交易中实现利润400万元，其中的80（40020％）万元是针对本企业持

有的对联营企业的权益份额，在采用权益法计算确认投资损益时应予抵销，即甲公司应进行

的账务处理为：

借：长期股权投资——损益调整320［（2000－400）20％］

贷：投资收益320

甲公司如需编制合并财务报表，在合并财务报表中对该未实现内部交易损益应在个别报

表已确认投资损益的基础上进行以下调整：

借：营业收入200（100020％）

贷：营业成本120（60020％）

投资收益80【例题分析】我们

把上述两笔分录合并起来变成下面的分录：借：长期股权投资——损益调整320

主营业务收入200贷：主营业务成本

120投资收益400（200020％）这里投资收益按2000

万元来计算而没有扣除400万元出是有原因的，因为在逆流交易中乙公司销售给甲公司，所

以乙公司利用关联交易增加了利润400万元，因此是要减掉，但在顺流交易中是甲公司销售

给乙公司，此时乙公司的利润没有增加，所以现在计算投资收益就直接用2000万元来计算。

上面分录中借记“主营业务收入200”和贷记“主营业务成本120”也是有原因的，假设我

们不作这样的调整，那由于乙公司不纳入合并范围，那么甲公司就可以大量往乙公司销售存

货这样就会增加收入和成本，进而增加甲公司个别会计报表中的净利润，从而达到增加利润

的目的。为了防止上市公司利用这一手段造假，就需要把甲公司销售给乙公司的收入和成本

抵销，这样甲公司个别会计报表中就不存在内部销售利润了。由于上面的这笔分录是由正常

的会计分录和调整分录组成的，所以我们在日常的会计核算时要把上面的分录分开。则变成

下面的分录：借：长期股权投资——损益调整320贷：投资收益

320在编制合并会计报表时作下面的调整分录：借：营业收入200

贷：营业成本120

投资收益80（2）对于联营企业或合营企业向投资

企业出售资产的逆流交易，在该交易存在未实现内部交易损益的情况下（即有关资产未对外

部独立第三方出售），投资企业在采用权益法计算确认应享有联营企业或合营企业感恩有你歌曲 的投资损

益时，应抵销该未实现内部交易损益的影响。当投资企业自其联营企业或合营企业购买资产

时，在将该资产出售给外部独立第三方之前，不应确认联营企业或合营企业因该交易产生的

损益中本企业应享有的部分。因逆流交易产生的未实现内部交易损益，在未对外部独立第三

方出售之前，体现在投资企业持有资产的账面价值当中。投资企业对外编制合并财务报表的，

应在合并财务报表中对长期股权投资及包含未实现内部交易损益的资产账面价值进行调整，

抵销有关资产账面价值中包含的未实现内部交易损益，并相应调整对联营企业或合营企业的

长期股权投资。在合并报表中作如下调整分录：借：长期股权投资——损益调整贷：

存货等【例题2】甲公司于207年1月取得乙公司20％有表决权股份，能够对乙公司施加

重大影响。假定甲公司取得该项投资时，乙公司各项可辨认资产、负债的公允价值与其账面

价值相同。207年8月，乙公司将其成本为600万元的某商品以100延迟英语 0万元的价格出售给

甲公司，甲公司将取得的商品作为存货。至207年资产负债日，甲公司仍未对外出售该存

货。乙公司207年实现净利润为3200万元。假定不考虑所得税因素。甲公司在按照权益

法确认应享有乙公司207年净损益时，应进行以下账务处理：

借：长期股权投资——损益调整560（280020％）

贷：投资收益560

进行上述处理后，投资企业有子公司，需要编制合并财务报表的，在合并财务报表中，

因该未实现内部交易损益体现在投资企业持有存货的账面价值当中，应在合并财务报表中进

行以下调整：

借：报道读音 长期股权投资——损益调整80

贷：存货80

假定在208年，甲公司将该商品以1000万元的价格对外部独立第三方出售，因该部

分内部交易损益已经实现，甲公司在确认应肚丝怎么炒好吃 享有乙公司208年净损益时，应考虑将原未确

认的该部分内部交易损益计入投资损益，即应在考虑其他因素计算确定的投资损益基础上调

整增加80万元。【例题分析】首先，我们把上述两笔分录进行合并变成下面分录：借：长期

股权投资——损益调整640(320020％)贷：投资收益

560[(3200－400)20％]存货80[(1000－600)20％]

按《企业会计准则第2号——长期股权投资》的规定，投资方应按享有的被投资方的净利润

调整“长期股权投资——损益调整”科目，所以“长期股权投资——损益调整”科目＝3200

20％＝640(万元)，又因为本题中是乙公司把存货销售给甲公司，内部销售买东西英语 收入为1000万

元，成本为600万元，内部销售增加乙公司的利润＝1000－600＝400（万元），甲公司需要

确认投资收益金额为(3200－400)20％，这里在计算投资收益时减掉400万元是有原因的，

假设现在不减400万元，那么投资方确认的投资收益＝320020％＝640（万元），同时投

资企业的联营企业及合营企业在编制合并会计报表时不纳入合并范围，那么内部交易可以增

加投资收益80万元，这样上市公司就可以利用这个手段，大量与其联营企业及合营企业之

间进行交易，从而把会计利润作大，增加公司资产和净利润来粉饰会计报表，为了防止上市

公司利用这一手段进行造假，财政部发布的《企业会计准则解释第1号》在第七条中要求对

内部交易损益进行抵销，这样上市公司利用关联交易调整母公司个别会计报表这个漏洞被堵

住了。所以通过上面的分录就可以解决母公司资产负债表中多确认损益调整80万元以及多

确认的存货80万元的问题（因这样调整后资产总额并没有增加，又不违备权益法的原理）。

但是上面的分录是由正常的会计分录和调整分录组成的，所以在日常的会计核算时要把上面

的分录分开。则变成下面的分录：借：长期股权投资——损益调整560[(3200-400)20％]

贷：投资收益560甲公司也就是母公司在编制合

并会计报表的调整分录为：借：长期股权投资80贷：存货

80通过上面的这笔分录加上甲公司也就是母公司原来个别会计报表中的分录，就可以有效

防止上市公司利用交联交易把母公司的个别会计报表资产和利润作大。应当说明的是，投资

企业与其联营企业及合营企业之间发生的无论是顺流交易还是逆流交易产生的未实现内部

交易损失，属于所转让资产发生减值损失的，有关的未实现内部交易损失不应予以抵销。