自贸区融资租赁业发展:措施及启示

自贸区融资租赁业发展：措施及启示

吴勇;王国锋

【期刊名称】《金融发展研究》

【年(卷),期】2017(000)011

【总页数】3页(P86-88)

【作 者】吴勇;王国锋

【作者单位】中国人民银行威海市中心支行,山东威海264001;中国人民银行威海

市中心支行,山东威海264001

【正文语种】中 文

融资租赁是现代化大生产条件下银行信用和实物信用相结合的产物，对破解中小微

企业因资金不足而导致设备投资受阻问题具有积极的促进作用，目前国际上运用已

非常成熟和普遍。发达国家的租赁渗透率一般在30%以上，美国利用租赁方式取

得部分或全部设备的企业占比更是高达80%。虽然我国的融资租赁业务相比其他

发达国家来说起步较晚，但发展比较迅速，特别是上海、天津、福建、广东等自贸

区的融资租赁业发射手白羊配对 展更快，其成熟的经验做法可以复制。

近年来，得益于国家对自贸试验区制度设计安排的灵活高效，投资和贸易便利化水

平不断提高，上海、天津、广东等作为首批试点自贸区，在融资租赁行业上积极探

索、先行先试，地区聚集效应更加凸显。据全国融资租赁企业管理信息服务平台数

据显示，截至2016年末，深圳融资租赁企业达到1637家，比上年增加2.2倍，

上海、天津分别有1606家和1129家诸葛亮黄月英 ，三地企业数量合计占全国总数的71%。

从注册资本金和资产规模来看，截至2016年底，上海融资租赁企业注册资本金

5652亿元，总资产8091.7亿元，分别占全国的31.6%和37.6%，居全国首位；

天津融资租赁企业注册资本金3604.7亿元，总资产4151.3亿元，分别占全国的

20.1%和19.3%；深圳融资租赁企业注册资本金4031.2亿元，总资产1365.7亿

元，分别占全国的22.5%和6.3%。

2017年上半年，四大自贸区的融资租赁业发展更是步入了快车道。截至2017年

6月末，天津自贸区各类融资租赁公司达到1285家，其中金融租赁企业9家，内

资融资租赁试点企业49家，较上年同期增加31家，同比增幅为172%；外商投

资融资租赁企业1227家，较上年同期增加270家，同比增幅为28.2%；融资租

赁总资产超过11000亿元人民币，占全国近3成。上海自贸区拥有融资租赁企业

2089家，比年初增加483家，其中外商投资融资租赁企业占98.8%，外资租赁占

比高度集中，显示出上海正成为外资租赁进军国内的聚集地。

“四大自贸区”工作在职证明 融资租赁业的快速发展，对破解企业“融资难”问题起到了积极作

用。据中国租赁联盟统计，2009—2016年，中国融资租赁市场规模从3700亿元

增加到5.33万亿元，融资租赁占固定资产投资的比重从1.65%增长到8.94%，表

明融资租赁行业对固定资产投资的渗透不断增强。以上海自贸区为例，租赁业务范

围已涵盖航空、船舶、工程机械、医疗设备、新能源、节能环保、基础设施及个人

消费等领域，融资租赁对推动实体经济发展的作用进一步增强。

山东作为经济大省，近年来融资租赁业发展也比较快。截至2016年末，全省拥有

各类融资租赁公司116家，在全国排名第8位，但在企业数量、注册资本规模、

企业总资产和市场渗透率等方面与国内发达省市，特别是上海、天津、广东、福建

等“四大自贸区”相比尚有较大差距。分析原因，主要是山东省目前出台的支持融

资租赁业发展的相关政策不到位，对国内外融资租赁企业进驻山东缺乏吸引力。

1.发布产业政策支持。以天津为例，2011年国务院下发《天津北方国际航运中心

核心功能区建设方案》，要求天津东疆保税港区全面做好租赁业改革创新试点；

2012年财铅笔画素描 政部、海关总署、国家税务总局联合发文，批准天津东疆保税港区融资

租赁公司向境外租赁货物的业务和向境内从事海上石油天然气开采企业租赁海洋工

程结构物的业务，凡租赁期限在5年以上的，均实行增值税、消费税一次性出口

退税政策。2015年国务院常务会议明确天津自贸区金融改革创新试点的重点是探

索发展金融租赁行业，为推动大型装备产业“走出去”提供支撑。2016年商务部、

税务总局联合发文，将天津等四个自贸区内资租赁企业融资租赁试点确认工作事权

委托给所在省、直辖市、计划单列市级商务主管部门和国家税务局，对于符合条件

的企业，由省级商务主管部门和国家税务局联合发布公告，明确纳入内资融资租赁

试点范围企业名单，与商务部、税务总局发布名单的内资融资租赁试点企业享受同

等待遇。

2.自贸区总体方案明确发展措施。2015年4月8日，国务院分别印发四个自贸区

的总体方案，均明确支持发展各类融资租赁业务，如制定统一的企业内外融资租赁

准入规则，加强事前审批、事中事后企业评价 监管，建立跨境租赁异地监管系统，实施属地

申报、口岸验放等，功能定位和具体措施方面又各有侧重（见表1）。

3.地方财税政策扶持。目前，四大自贸区均出台了相关财税政策，扶持融资租赁业

发展。如上海、天津、福建、广东等都对落户的融资租赁企业按注册资本规模分别

给予不同的一次性资金补助，如天津、浦东新区和福建厦门对注册资本10亿元以

上的融资租赁企业进驻分别一次性给予最高2000万元、1500万元和500万元的

资金补贴。浦东新区对新引进的融资租赁企业购买自用办公用房、开展船舶飞机租

赁等航运租赁业务、购入先进装备制造企业生产所需设备给予一定补贴。厦门对融

资租赁公司购入设备并被本地民营企业租赁使用的，按照租赁合同金额的5%给予

奖励；融资租赁公司购入地产设备开展业务的，按照租赁合同金额的6%给予奖励。

税收方面，天津对在本市新设立的融资租赁公司法人机构，自开业年度起，前两年

按其缴纳营业税的100%标准给予补助，后三年按其缴纳营业税的50%予以补助；

自获利年度起，前两年按其缴纳企业所得税地方分享部分的100%给予补助，后三

年按其缴纳企业所得税地方分享部分的50%给予补助；新购建的自用办公用房，

按其缴纳契税的100%标准给予补助，并在三年内按其缴纳房产税的100%给予补

助。

4.构建促进融资租赁业发展长效机制。2016年9月，天津市政府制定了《天津市

融资租赁业发展“十三五”规划》，首次将融资租赁业发展纳入地方经济发展的长

期规划。“十二五”期间，天津市政府就非常重视融资租赁业的发展，在全国率先

针对融资租赁业提出指导性建议。人民银行天津分行印发了《关于金融支持中国

（天津）自由贸易试验区建设的指导意见》和《关于做好融资租赁公司和商业保理

公司接入人民银行企业征信系统有关工作的通知》，加大融资租赁在跨境融资和资

金运营管理方面的支持力度，并开展了资本金意愿结汇、外债意愿结汇、收取外币

租金、跨境资金集中运营管理等创新政策毕业论文英文 试点工作。在全国率先将融资租赁公司接

入征信系统，有效加强了信息的对称性和安全性。天津银监局印发了《关于金融租

赁公司在境内保税区设立项目公司开展融资租赁业务有关问题的通知》，允许金融

租赁公司在保税区设立单机单船项目公司，对于隔离母公司经营、降低税收负担意

义重大。法院、财政、税务等部门也都出台了诸多支持和鼓励融资租赁发展的意见、

细则等，为天津市融资租赁发展起到了积极作用。“十三五”规划中，天津市提出，

到2020年底，全市租赁业（含金融租赁公司和内、外资融资租赁公司）总资产突

破1.4万亿元，租赁资产突破1.2万亿元，金融租赁公司力争达到15家，总资产

超过100亿元的租赁公司超过25家。

四大自贸区均通过积极争取资本项目对外开放和金融创新，解决融资租赁行业面临

的资金回收周期长、资本补充渠道少等问题，吸引各类融资租赁公司入驻。一是放

开境短头 外融资的限制，注册在试验区内的非银行金融机构和企业以及其他经济组织可

按规定从境外融入本外币资金，降低融资成本。如上海试行自由贸易账户，通过此

账户可以将境外低成本资金引入企业；广东前海试行跨境贷，融资租赁公司可以从

中国香港市场融入人民币。二是放宽权限，允许租赁公司开展跨境投融资业务，开

展人民币租赁资产跨境转让、本外币资金池等业务，仅限于符合条件的租赁公司开

展。三是设立外资融资租赁公司，利用投注差的额度从境外借入资金，起到了资金

中介的作用。如2015年末，天津市东疆港外商融资租赁公司前10强注册资本金

合计达49.98亿美元。四是建议银行类金融机构对融资租赁企业实行单独授信制

度，并且根据租赁项目的特点，因地制宜地提供相应的融资产品。

一是通过负面清单的形式简化行政许可，同时把各事权部门整合成市场监管委员会，

便利企业办理各项业务。二是统一内外资融资租赁企业准入标准，建立审批和事中

事后监督体系，允许自贸试验区内注册、由省有关主管部门准入的内资融资租赁企

业享受与现行内资试点企业的同等待遇。三是开通绿色通道，方便租赁企业进出口

货物，提高通关手续的办理效率。对于跨境租赁实行酸枣面的功效与作用 异地监管模式，实施属地申报

和口岸验放。同时，根据实际的物流需要和现行的税收政策，对在自贸试验区属于

海关特殊监管的一些租赁企业进行海关异地委托监管，保证其进出口飞机、船舶和

海洋工程结构等大型设备的合规性。

借鉴我国四大自贸区经验，推动融资租赁业快速发展，有利于丰富实体经济融资渠

道、加速产业集聚趋势、助推区域经济发展战略、增强对境外投融资的吸引力。

借鉴“四大自贸区”出台的支持和鼓励融资租赁业发展的成熟经验和做法，尽快出

台支持和鼓励融资租赁业发展的实施细则。重点在对进驻的融资租赁公司，在给予

一次性奖励，开业后的营业税收返补，购买办公用房、开展船舶飞机租赁等航运租

赁业务、购入先进装备制造企业生产所需设备以及购入设备并被本地民营企业租赁

使用等方面给予一定的契税补助和租赁补贴，最大限度地优化融资租赁业政策环境，

吸引境内外更多的融资租赁机构进驻，为融资租赁业务注入新鲜的血液。

尽快明确本地区重点发展融资租赁业务的优势产业，在产业发展政策上给予专项支

持。在优势产业的选择上，要注意形成与天津等已相对发达融资租赁市场相关产业

的互补，实施产品营销和融资租赁一体化发展战略，支持有条件的企业在营销公司

的基础上组建专门的融资租赁部门或机构，专业化开拓融资租赁市场。

融资租赁的发展与产业技术升级和产业发展的跨区域转移密切相关。对外贸易比较

发达的省市应积极抢抓机遇，发展跨境融资租赁业务。同时应努力创造条件，为从

事融资租赁和金融租赁的企业开展跨境业务提供便利条件，鼓励企业“走出去”。