运营风险控制制度

风险控制管理方法

第一章

总则

第一条为保障公司股权投资业务的安全运作和管理，增强公司内部风险管

理，规范投资行为，提升风险防备能力，有效防备和控制投资项目运作风险，根

据《证券公司直接投资业务试点引导》等法律法例和公司制度的有关规定权欲美剧 ，特拟定本

方法。

第二条

股权投资业务是指派用自有资本对境内公司进行的股权投资类业

务。

第三条

风险控制原则

公司的风险控制应严格依照以下原则：

（1）全面性原则：风险控制制度应覆盖股权投资业务的各项工作和各级人

员，并浸透到决议、执行、监察、反应等各个环节；

（2）谨慎性原则：内部风险控制的核心是有效防备各样风险，公司部门组

织的构成、内部管理制度的成立要以防备风险、谨慎经营为出发点；

（3）独立性原则：风险控制工作应保持高汤圆是什么做的 度的独立性和威望性，并贯彻到

业务的各详细环节；

（4）有效性原则：风险控制制度应当切合国家法律法例和看管部门的规章，

拥有高度的威望性，成为全部职工严格恪守的行动指南；执行风险管理制度不可以

存在任何例外，任何职工不得拥有超越制度或违犯规章的权利；

（5）合时性原则：应跟着国家法律法例、政策制度的变化，公司经营战略、经

营目标、风险管理理念等内部环境的改变，以及公司业务的发展，实时对风险控制

制度进行相应改正和完美；

（6）防火墙原则：公司与关系公司之间在业务、人员、机构、办公场所、

资本、账户、经营管理等方面严格分别、互相独立，严格防备因风险传达及利益

矛盾给公司带来的风险。

第二章

风险控制组织系统

第四条

风险控制组织系统

公司应依据股权投资业务流程微风险特点，将风险控制工作归入公司的风险控

制系统之中。公司的风险控制系统共分为五个层次：董事会、董事会下设的风险控

制委员会、投资决议委员会、风险控制部、业务部。

第五条

各层级的风险控制职责

董事会职责：（1）审议同意风险控制委员会的基本制度，决定风险控制委员会

的人员构成，听取风险控制委员会的报告；（2）审议单笔投资额超出公司财产总数

30%，或许单调投资股权超出被投资公司总股本40%的股权投资项目；（3）决定公

司内部风险管理机构的设置；（4）法律法例或公司章程规定的其余职权。

董事会下设风险控制委员会，其职责包含：（1）组织拟定公司的风险管理基本

制度；（2）对单笔木耳豆腐 投资额超出公司财产总数30%，或许单调投资股权超出被投资公

司总股本40%的，应当提交董事会审批的股权投资事项进行合规性审察；（3）监察

和评估风险管理制度执行状况等。风险控制委员会对董事会负责，向董事会报告。

投资决议委员会职责：对单笔投资额不超出公司财产总数的30%，或许单调投

资股权不超出被投资公司总股本的40%的股权投资项目的投资和退出作出决

策。

风险控制部是公司内专职的风险管理部门，其职责包含：（1）独立于业务部

展开风险控制、合规检查、监察评论等工作；（2）在项目决议过程中出具合规建

议；（3）对投资协议进行审察；（4）在出现重要问题时实时向风险控制委员会报

送有关专项报告。

业务部职责：详细负责项目开发、执行、退出过程中的风险控制。业务部负

责人作为股权投资项目风险管理的第一责任人，负责组大便黑色是什么原因引起的 织部门内部的风险控制执行

工作，并负有实时报告、反应项目投资过程中发现的风险隐患微风险问题的职责。

一般状况下，项目组装备一名拥有项目公司所属行业有关背景的人员。

第六条为成立健全内控体制，公司建立独立于项目组的后台管理和监察部

门。

综合管理部负责股权投资项目的文档管理、印章管理、人力资源管理、董事会

和投资决议委员会的会议筹办，以及有关会议资料的管理等。

财务部负责股权投资业务的财务核算和资本划拨，为股权投资项目分别设置账

户、独立核算、分账管理。

第三章风险控制流程

第七条风险管理的业务流程由风险辨别、风险评估、风险剖析、风险控制

微风险报告五个步骤构成，是拟定风险管理战略及防备举措的重要基础。

第八条

风险辨别指对经营活动中存在的内部及外面风险的根源进行鉴别。

第九条

风险丈量是对风险的严重程度及发生概率进行科学合理的量化。

第十条风险剖析主要对风险的驱动要素进行归因剖析，并评估其影响，提

出避险建讲和举措。

第十一条

风险控制是对业务流程的各个环节拟定风险防备和办理举措。

第十二条风险报告是指业务部、风险控制部依据职责范围和报告系统按期

或不按期向主管领导提交的与风险评估剖析有关的报告。

第四章风险辨别与评估

第十三条股权投资业务面对政策风险、法律风险、操作风险、市场风险、

合规风险等多种风险。

公司营运过程中，有关部门应当任职责范围内对各样风险进行必需的辨别、

评估及剖析，执行有关的风险控制职责。

第十四条

政策风险

政策风险是项目公司面对的主要风险，而且会影响项目公司的估值和退出方案

的实行，进而转变为投飞机托运不能带什么 资失败风险。项目公司所属行业的国家产业政策、行业规划、

税收政策等发生重要变化致使项目投资前后技术、市场、产品、客户发生

不利变化，并致使项目公司偏离投资方案、估值整体降落，造成没法退出或损失退

出。

第十五条

合规性风险

项目公司的各项经营管理活动一定切合法律法例和证监会的看管要求，对法律

法例等理解有误、成心违犯则将出现合规风险；项目公司的经营管理活动一定切合法

律法例、国家政策的要求，对法律法例等理解有误或成心违犯则将出现合规风险。

第十六条

法律风险

与被投资方、合作方、项目管理人之间的合同协议存在缺失致使出现不利于

我方的诉讼。

第十七条

操作风险

股权投资业务包含投资项目的选择（即项目开发、初步审察、项目立项、尽责

检查、投资决议、项目实行）、投资项目的管理和项目退出等业务环节，在上述每

个环节均存在操作风险。主要能够概括为决议失误、投资失控、职工内部欺骗、被

投资方和合作方的外面欺骗、尽责检查存在缺失、资本划拨差错、项目公司经营管

理不善、项目追踪缺失、项目公司报告不畅等风险，此中，决议失误、投资失控是

重要风险。

第十八条

市场风险

因为股权投资业务从项目投资到投资退出常常要经历宏观经济、项目所属行

业、产品市场、证券市场等的颠簸，致使电影观后感 项目公司估值、项目退出的市场环境发

生变化，进而造成退出方案没法实行或投资目标没法实现的风险。此中，对以上市

为退出方式的项目，证券市场整体下行的系统性风险是难以控制的。

第五章风险控制

第一节

合规风险的控制

第十九条公司对股权投资项目的合法、合规性进行全面和要点剖析和检查，控

制投资业务的合规性风险。

第二十条

公司经过以下手段对发扬蹈厉 合规风险进行事先和事中控制：

（一）为保证股权投资业务合法、合规，拟定、审察有关的管理制度和业务

流程；

（二）制定、批阅股权投资业务的有关合同、协议，保证合同的规范性和合

法性；

（三）监察股权投资业务管理制度和业务流程的执行状况，保证国家法律、

法例和公司内部控制制度有效地执行；

（四）保证股权投资业务投资决议听从国家产业政策，

切合国家法律法例。

第二十一条

公司经过以下手段对投资项目进行过后控制。

（一）拟定股权投资业务的合规检查制度；

（二）对股权投资业务运作和内部管理的合规性进行检查，

并向公司通告；

（三）检查有关管理制度和业务流程的执行状况，保证财产管理业务恪守公司

内部制度。

第二节

市场风险的控制

第二十二条

市场风险的控制举措主要表此刻投资立项环节上。

第二十三条公司制定项目立项标准。立项标准应当参照国家产业发展规划，切

合公司对于投资范围的有关规定。

第二十四条

业务部应当依据立项标准和投资范围，对备选公司进行挑选形

成项目池。项目人员应当在宽泛采集项目方供给的商业计划书及其余有关信息材

料的基础上，对当选项目池的项目进行初步评估微风险利润剖析。

切合立项条件

的，依据公司规定申请立项审批。

第三节

法律风险的控制

第二十五条风险控制部应当对公司签订的合同、协议等法律文书侧目而视造句 进行审察，防

备法律风险。

第二十六条在项目运作过程中，风险控制部供给法律方面的专业支持。必

需时，可申请引入外面中介机构供给法律服务，防备法律风险。

第四节

操作风险的控制

第二十七条公司拟定特意的项目管理和投资决议制度，明确项目投资的业

务流程和详细要求。

第二十八条

为保护公司的权益，项目投资的范围应当切合以下规定：

（一）不得将公司财产用于资本拆借、贷款、抵押融资或许对外担保等用途；

（二）不得将公司财产用于可能担当无穷责任的投资；

（三）单笔投资额不得超出公司财产总数的30%，假如打破30%，需提交股东

审议；

（四）单调投资股权不得超出被投资公司总股本的40%，假如打破40%，需提

交股东审议；

（五）不得将公司财产投资于股东或其控制的公司；

（六）法律法例以及公司章程商定严禁从事的其余投资；

第二十九条

尽责检查的风险控制

（1）公司成立尽责检查制度，规范尽责检查的工作内容。项目组在尽责检

查时期应当严格恪守工作程序，记录尽责检查工作稿本，形成有关报告。

（2）项目组展开尽责检查工作时期，项目负责人一定对拟投资公司进行实

地观察。

（3）项目组应当对尽责检查有关资料的真切性和齐备性负责。

（4）项目组以为必需时，可申请邀请外面中介机构，参加或独立进行检查

工作。

第三十条

投资决议的风险控制

（1）投资决议委员会对项目投资或退出的有关资料进行审察，投资决议委

员会成员独立发布审察建议；

（2）投资决议委员会能够依据需要委派专人或邀请外面专业机构进驻现场

进行独立的尽责检查，提交独立的检查报告；

（3）公司股权投资业务的项目投资和项目退出一定经投资决议委员会经过。

单笔投资额超出公司财产总数30%，或许单调投资股权超出被投资公司总股本40%

的项目，应当经过投资决议委员会审议经过后，提交董事会审议，并依据公

司章程规定提交股东审议。

第三十一条

项目管理的风险控制

公司成立对已投资项目的追踪管理体制。

（1）项目组负责项目投资后的追踪管理，详细包含：按期实地回访项目公

司；按期采集项目公司财务资料、行业发展状况、公司财务状况；按期对项目公

司进行从头估值；按期对原定退出方案的可行性进行从头评估等。

（2）项目组负责每个月度、每半年度达成项目公司一般估值工作和全面估值

工作，编制《月度项目状况报告》和《项目股权价值评估报告》（每半年），并向主

管领导提交估值报告。

第三十二条

公司成立重要事项报告和应急处理体制，对投资项目重要风险

事项的处理进行决议。项目组在追踪过程中发现公司在项目公司中的权益发生改

动、或许项目公司的财务指标恶化、损失等重要事项的，项目组应当实时报告。

有关规则另行拟定。

第三十三条公司成立项目退出审批体制，对项目退出进行决议。当项目达到预

期投资目标或出现重要紧迫事项需要退出时，项目组依据详细状况，拟定退出方

案，报投资决议委员会审议。单笔投资额超出公司财产总数的30%，或许单调投资

股权超出被投资公司总股本40%的股权投资项目，应当提交董事会和股东审议。

退出方案未经过审议的，项目组应当研究并从头设计退出方案，直至项目实现

退出。

第五节

其余环节的风险控制

第三十四条

对财务与资本管理的风险控制

公司成立独立的财务核算系统，拟定规范的财务会计核算制度，装备专职的财

务核算人员。

公司依照有关规定及要求使用资本、独自开立银行账户。

第三十五条

对人员管理的风险控制

公司高级管理人员和从业人员应当专职。

第三十六条公司成立特意的内部控制体制，对公司风险进行隔绝，防备利

益矛盾，规范关系交易。

第六章风险控制报告

第三十七条

风险控制报告分为按期报告和暂时性报告两类。

第三十八条风险控制部按期对公司业务运作、平时经营管理方面存在的问题

进行风险评估与评论，在每年度4月尾、8月尾前向公司领导上报年度或半年度风

险控制报告，为公司决议供给依照。

第三十九条

公司发生或可能重要事项的，风险控制部接到报告后，依据重

大事项报告的有关规定向公司领导报送暂时性报告。

第四十条风险控制报告中应明确风险事件发生的原由、经过、可能存在的

风险以及应付或挽救举措等内容。国学书籍

第七章

附则

第四十一条

本方法由风险控制部负责解说。

第四十二条

本方法自下发之日起实行。