存款准备金、准备金率、降准、降息的区别

[1]存款准备金：

指金融机构为保证客户提取是存款和资金清算需要而准备的在中央银行的存款。

[2]存款准备金率：

中央银行要求的存款准备金占其存款总额的比例就是存款准备金率。

[3]存款准备金利率：

存款准备金利率是央行支付给金融机构缴存的存款准备金（法定存款准备金和超额存款准备金）所支付的

利率。

[4]存款准备金率与存款准备金利率的区别：

存款准备金利率不同于法定存款准备金率，存款准备金率是指一国中央银行规定的商业银行和存款金融机

构必须缴存中央银行的法定准备金占其存款总额的比率。而存款准备金利率，是这部分存款准备金支付的利率。

一个是比率，一个是利率，两者有着本质的区别。

[5]降准：

所谓降准，是降低存款准备金率的简称（银行受益），是央行货币政策之一。降准意味着金融机构能够将更

多的存款用于放贷，从而间接增加货币供应量,降准只是释放商业银行在央行的保证金，增加市场资金供给，有

利于刺激生产环节。比如银行有100块钱，原来的准备金率是10%（意思就是必须强制留100*10%=10元钱在

银行），现在要降低到9%的准备金率。那么，你可以看出，降准之后，市场上就由原来的90块钱的货币流通量

变为91块钱的货币流通量。货币流通量的增大，会造成通货膨胀。通俗解释下降准的操作方式:按照存款准备金

20%和存贷比不高于75%制度,我们每往商业银行存100元,则商业银行必须先交20元给央行,再将剩下的80元的

75%也就是60元拿出来放贷(不计循环存款循环放贷的情况)。比如央行降准0.5个点,则意味着只需要交19.5元

给央行,剩下的80.5元的75%也就是60.375元可以拿出来放贷,也就是0.375/百元的货币增量会出来。

[6]降息：

降息是指降低银行的存贷款利率（银行其实是不利的），没有增加市场资金量，但可以改变资金的投向。其

主要是为了鼓励企业的投资行为，但不一定代表货币流通量就会因此增加。降息主要有两个作用：1、通过降低

央行存款回报，倒逼资金进入银行之外的市场，提高交易活跃度；2、可以降低贷款的成本，提高产品的竞争力。

当银行降息时，把资金存入银行的收益减少，所以降息会导致资金从银行流出，存款变为投资或消费，结果是

资金流动性增加。一般来说，降息会给股票市场带来更多的资金，因此有利于股价上涨。降息会推动企业贷款

扩大再生产，鼓励消费者贷款购买大件商品，使经济逐渐变热。

[7]降息和降准的区别：

降准和降息这两个名词首先承受的主题就不一样。降准主要是针对商业银行而言的。央行宣布降准一个百

分点，也就说明了将增加商业银行的资金流动性，商业银行存在央行的资金将会减少，而增加了可使用的资金

范围；降息则是真是百姓而言的。商业银行降息，说明市民存在银行的钱利息减少，所存资金总量相较以前就

会减少。

所以简单的来讲，降准是投放流通货币，降息是鼓励投资。这两项措施都有利于银行里的钱往其他行业（比

如股市）流入，所以说降准和降息对股市来说是个利好。