企业会计准则第长期股权投资解读

企业会计准则第长期股

权投资解读

Standardization of sany group #QS8QHH-HHGX8Q8-GHHJ8-HHMHG#

第一节 准则概述

一、修订背景

我国在2006年2月发布了《企业会计准则第2号——长期股权投资》（以下简称“2

号准则”）及相关应用指南，之后又陆续发布了解释公告、年报通知等相关文件规定。自

2号准则及相关应用指南实施以来，取得了良好成效。同时，在实务中也提出了一些问

题，例如对企业长期股权投资的有关规定分散于准则的应用指南、讲解和企业会计准则解

释中，一定程度上不利于准则的理解和实施。

2011年，国际会计准则理事会正式发布了《国际会计准则第27号——单独财务报

表》（IAS27）和《国际会计准则第28号——联营和合营企业中的投资》（IAS28）修订

版。此次国际准则的修订主要是将对合营企业的投资的会计处理纳入了IAS28。为进一步

规范长期股权投资的相关会计处理，并保持我国企业会计准则与国际财务报告准则的持续

趋同，我国财政部会计司开展了2号准则的修订工作，并广泛征求部分中央国有企业、商

业银行、会计师事务所等的意见之后，2012年11月15日形成了《企业会计准则第2号

——长期股权投资（修订）（征求意见稿）》。

2014年3月13日，财政部发布了《关于印发修订<企业会计准则第2号——长期股

权投资>的通知》（财会[2014]14号），对CAS2（2006）进行了整体修订。新修订的《企

业会计准则第2号——长期股权投资》（2014）自2014年7月1日起在所有执行企业会

计准则的企业范围内施行，鼓励在上市的企业提前执行，原CAS2（2006）同时废

止。

二、定义和范围

《企业会计准则第2号——长期股权投资》（2014）第二条给出了长期股权投资的定

义。即长期股权投资是指投资方对被投资单位实施控制、重大影响的权益性投资，以及对

其合营企业的权益性投资。

从上面定义中我们可以看出，长期股权投资核算的内容包括三部分：对子公司的投

资、对合营企业的投资以及对联营企业的投资。

本准则未予规范的其他权益性投资，比如不具有控制、共同控制和重大影响的权益性

投资，适用《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》。外币长期股权投资的折

算，适用《企业会计准则第19号——外币折算》。

三、条款与结构

《企业会计准则第2号——长期股权投资》（2014）由总则、初始计量、后续计量、

衔接规定和附则五章，共二十条内容组成。

第一章《总则》，第一条至第四条，其中前三条说明了制定该准则的目的以及该准则

不涉及的范围。第四条规定长期股权投资的披露适用《企业会计准则第41号——在其他

主体中权益的披露》。

第二章《初始计量》，第五条至第六条，明确了在合并时和其他情况下长期股权投资

的初始投资成本的确定。

第三章《后续计量》，第七条至第十八条，规范了成本法和权益法的适用范围、长期

股权投资核算方法的转换、长期股权投资减值的处理以及长期股权投资的处置。

第四章《衔接规定》，第十九条，规定在本准则施行日之前已经执行企业会计准则的

企业，已经持有的不能对被投资单位实施控制、共同控制、重大影响的长期股权投资，应

当按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》进行追溯调整，追溯调整不切

实可行的除外。

第五章《附则》，第二十条，规定准则开始施行的时间。

四、新旧准则之变化分析

（一）关于长期股权投资的范围

原2号准则正文中并未对长期股权投资的范围做出规定，《企业会计准则讲解》明确

长期股权投资主要包括四类，一是投资方能够对被投资单位实施控制的权益性投资；二是

投资方与其他合营方一同对被投资单位实施共同控制的权益性投资；三是投资方对被投资

单位具有重大影响的权益性投资，即对联营企业投资；四是投资方持有的对被投资单位不

具有控制、共同控制或重大影响，且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权

益性投资。

现行准则明确指出，长期股权投资包括以下几个方面：（1）投资方能够对被投资单

位实施控制的权益性投资，即对子公司的投资。（2）投资方与其他合营方一同对被投资

单位实施共同控制且对被投资单位净资产享有权利的权益性投资，即对合营企业的投资。

（3）投资方对被投资单位具有重大影响的权益性投资，即对联营企业的投资。

原2号准则讲解中的第四类权益性投资不再作为长期股权投资核算，而是按照《企业

会计准则第22号——金融工具确认和计量》的规定处理。

（二）关于与企业会计准则的关键性概念保持一致的问题

本准则与合并财务报表、合营安排等准则项目有着紧密的联系，为保持我国准则体系

内的协调一致，现行准则明确规定在确定“控制”、“共同控制”和“合营企业”时应按

照《企业会计准则第33号——合并财务报表》和《企业会计准则第40号——合营安排》

进行判断。

（三）其他修订

本准则整合了已发布的解释公告、年报通知等文件相关规定。

1.明确规定投资方采用成本法核算对被投资单位的投资时，投资方确认投资收益的会

计处理，取消了现行准则中以被投资单位接受投资后产生的累积净利润的分配额为限的规

定。

2.明确规定了投资方采用权益法核算时应如何确认应享有被投资单位净损益和其他原

因导致的净资产变动的份额。

3.明确规定了投资方在计算确认应享有或应分担被投资单位的净损益时，与被投资单

位之间发生的未实现内部交易损益按照持股比例计算归属于投资方的部分应当予以抵销。

4.明确规定了投资方因追加投资能够对被投资单位实施共同控制或重大影响的，应当

改按权益法核算，原持有的股权投资的公允价值加上新增投资成本之和，作为改按权益法

核算的初始投资成本。

5.明确规定了投资方因增加投资或减少投资等原因导致对被投资单位的控制、共同控

制或重大影响发生变化的会计处理，即长期股权投资核算方法随着以上变化相应在成本

法、权益法之间的转换衔接，以及改按22号准则核算的衔接规定。

6.删除编制合并财务报表时按照权益法调整对子公司投资的要求；删除投资者投入的

长期股权投资确定初始投资成本的规定。

第二节 重点条款解读

《企业会计准则第2号——长期股权投资》（2014）是一个专门规范企业长期股权投

资的准则，它涉及面广、技术性强、影响大。从对被投资方的影响程度来看，存在着控

制、共同控制、重大影响三种情况；从投资关系的形成来看，存在着企业合并（包括同一

控制下的企业合并与非同一控制下的企业合并）与非企业合并两种情况；从会计核算思路

来看，存在成本法与权益法的核算。

本准则的重点条款，可以归结为如下几个方面：

一、长期股权投资引发的控制权问题

根据现行准则相关条款的规定，企业对长期股权投资所引发的对被投资方的影响力问

题，分为三种类型，按照其影响力强弱依次是控制、共同控制和重大影响，可以以下图表

示长期股权投资的效应等级。

关于控制和相关活动的理解及具体判断，见《企业会计准则第33号——合并财务报

表》及其应用指南（2014）的相关内容。

关于共同控制和合营企业的理解及具体判断，见《企业会计准则第40号——合营安

排》及其应用指南（2014）的相关内容。

在确定能否对被投资单位施加重大影响时，一方面应考虑投资方直接或间接持有被投

资单位的表决权股份，同时要考虑投资方及其他方持有的当期可执行潜在表决权在假定转

换为对被投资单位的股权后产生的影响，如被投资单位发行的当期可转换的认股权证、股

份期权及可转换公司债券等的影响。

二、长期股权投资的初始计量

企业发生长期股权投资业务，分为企业合并和非企业合并两种情况。

（一）企业合并取得的股权投资初始计量

根据《企业合并》准则的分类，合并可以分为同一控制下的企业合并和非同一控制下

的企业合并。同一控制下的企业合并是指合并方企业和被合并方企业在合并实施前后均受

到同一方或相同多方的最终控制且该控制并非暂时性的；非同一控制下的企业合并是指参

与合并的各方在合并前后不受同一方或相同多方的最终控制。

1.同一控制下企业合并形成的长期股权投资，合并方应当在合并日按照所取得的被合

并方在最终控制方合并财务报表中的净资产的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投

资成本。被合并方在合并日的净资产账面价值为负数的，长期股权投资成本按零确定，同

时在备查簿中予以登记。如果被合并方在被合并以前，是最终控制方通过非同一控制下的

企业合并所控制的，则合并方长期股权投资的初始投资成本还应包含相关的商誉金额。

合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价的，长期股权投资

初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，应

当调整资本公积（资本溢价或股本溢价）；资本公积（资本溢价或股本溢价）不足冲减

的，调整留存收益。

合并方以发行权益性证券作为合并对价的，按照发行股份的面值总额作为股本，长期

股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，应当调整资本公积（资本溢价

或股本溢价）；资本公积（资本溢价或股本溢价）不足冲减的，调整留存收益。

【例题1】甲公司为母公司，乙公司为甲公司的子公司（不考虑所得税）。

（1）2012年1月1日，甲公司以银行存款4200万元从本集团外部购入丙公司80%股

权（属于非同一控制下企业合并）并能够控制丙公司的财务和经营政策，购买日，丙公司

可辨认净资产的公允价值为5000万元，账面价值为 4500万元。甲公司购买日的会计处

理：

借：长期股权投资——丙公司 4200

贷：银行存款 4200

甲公司购买日确认的合并商誉＝4200－5000×80%＝200（万元）

（2）2014年1月1日，甲公司的子公司乙公司以银行存款4500万元购入甲公司所

持丙公司的80%股权，2012年1月至2013年12月31日，丙公司按照购买日净资产的公

允价值计算实现的净利润为1200万元（调整后的净利润）；按照购买日净资产的账面价

值计算实现的净利润为1500万元（调整前的净利润）。无其他所有者权益变动。乙公司

的会计处理：

①判断形成同一控制下的企业合并。

②2014年1月1日合并日，自购买日2012年1月1日开始持续计算至2013年12月

31日的丙公司可辨认净资产公允价值＝5000＋1200＝6200（万元）

注：子公司自购买日开始持续计算的可辨认净资产＝购买日子公司可辨认净资产公允

价值＋子公司调整后的净利润－子公司分配的现金股利＋或－子公司其他综合收益

③乙公司购入丙公司的初始投资成本＝6200×80%＋甲公司取得投资时产生的商誉

200＝5160（万元）

借：长期股权投资——丙公司 5160

贷：银行存款 4500

资本公积——股本溢价 660

2.非同一控制下的控股合并，购买方应当在购买日以《企业会计准则第20号——企

业合并》确定的企业合并成本作为长期股权投资的初始投资成本。企业合并成本为购买方

付出的资产、发生或承担的负债、发行的权益性工具或债务性工具的公允价值之和。

无论以何种合并方式取得长期股权投资，合并方（购买方）为企业合并发生的审计、

法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，应于发生时计入当期损益；合并

方（购买方）作为合并对价发行的权益性工具或债务性工具的交易费用，应当计入权益性

工具或债务性工具的初始确认金额。

（二）非企业合并取得的股权投资的初始计量

除企业合并形成的长期股权投资外，通过其他方式取得的长期股权投资，应当按照以

下要求确定初始投资成本。

（1）以支付现金取得长期股权投资的，应当按照实际应支付的购买价款作为初始投

资成本，包括购买过程中支付的手续费等必要支出。

（2）以发行权益性证券取得长期股权投资的，应当按照所发行证券的公允价值作为

初始投资成本。

为发行权益性工具支付给有关证券承销机构等的手续费、佣金等与工具发行直接相关

的费用，不构成取得长期股权投资的成本。该部分费用应自所发行证券的溢价发行收入中

扣除，溢价收入不足冲减的，应依次冲减盈余公积和未分配利润。

（3）以债务重组、非货币性资产交换等方式取得长期股权投资的，其初始投资成本

应按照《企业会计准则第12号——债务重组》和《企业会计准则第7号——非货币性资

产交换》的原则确定。

（4）企业进行公司制改建时，对资产、负债的账面价值按照评估价值调整的，长期

股权投资应以评估价值作为改制时的认定成本，评估值与原账面价值的差异应计入资本公

积（资本溢价或股本溢价）。

无论以何种方式取得长期股权投资，企业实际支付的价款或对价中所包含的已宣告但

尚未领取的现金股利或利润，应作为应收项目单独核算，不作为取得长期股权投资的成

本。

三、长期股权投资的后续计量

（一）成本法

长期股权投资在持有期间，根据投资方对被投资单位的影响程度分别采用成本法或权

益法进行核算。

1.成本法的适用范围

根据长期股权投资准则，投资方持有的对子公司的投资应当采用成本法核算，投资方

为投资性主体且子公司不纳入其合并财务报表的除外。投资方在判断对被投资单位是否具

有控制时，应综合考虑直接持有的股权和通过子公司间接持有的股权。在个别财务报表

中，投资方进行成本法核算时，应仅考虑直接持有的股权份额。

2.成本法会计处理的特点

（1）长期股权投资按照初始投资成本计价，除非有追加或收回投资的情况，否则持

有期间不调整长期股权投资的成本。

（2）被投资单位宣告分派的现金股利或利润，作为当期投资收益。

企业按照上述规定确认自被投资单位应分得的现金股利或利润后，应当考虑长期股权

投资是否发生减值。在判断该类长期股权投资是否存在减值迹象时，应当关注长期股权投

资的账面价值是否大于享有被投资单位净资产（包括相关商誉）账面价值的份额等类似情

况。出现类似情况时，企业应当按照资产减值准则对长期股权投资进行减值测试，可收回

金额低于长期股权投资账面价值的，应当计提减值准备。

（二）权益法

1.权益法的适用范围

根据长期股权投资准则，对合营企业和联营企业投资应当采用权益法核算。投资方在

判断对被投资单位是否具有共同控制、重大影响时，应综合考虑直接持有的股权和通过子

公司间接持有的股权。

在综合考虑直接持有的股权和通过子公司间接持有的股权后，如果认定投资方在被投

资单位拥有共同控制或重大影响，在个别财务报表中，投资方进行权益法核算时，应仅考

虑直接持有的股权份额；在合并财务报表中，投资方进行权益法核算时，应同时考虑直接

持有和间接持有的份额。

2.权益法会计处理的特点

权益法的主要特点是根据被投资单位所有者权益的变化不断调整投资方的长期股权投

资成本，以反映投资方占有被投资方所有者权益份额的变化动态。

《企业会计准则第2号——长期股权投资》应用指南（2014）规定，长期股权投资核

算采用权益法的，应当分别“投资成本”、“损益调整”、“其他综合收益”、“其他权

益变动”进行明细核算。

（1）初始投资成本的调整

初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长

期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公

允价值份额的，其差额应当计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

【例题5】A企业于20×5年1月取得B公司30%的股权，支付价款6000万元。取得

投资时被投资单位净资产账面价值为15000万元（假定被投资单位各项可辨认资产、负债

的公允价值与其账面价值相同）。

A企业在取得B公司的股权后，能够对B公司施加重大影响，对该投资采用权益法核

算。取得投资时，A企业应进行以下账务处理：

借：长期股权投资——投资成本 6000

贷：银行存款 6000

长期股权投资的初始投资成本6000万元大于取得投资时应享有被投资单位可辨认净

资产公允价值的份额4500万元（15000×30%），该差额不调整长期股权投资的账面价

值。

假定本例中取得投资时被投资单位可辨认净资产的公允价值为24000万元，A企业按

持股比例30%计算确定应享有7200万元，则初始投资成本与应享有被投资单位可辨认净

资产公允价值份额之间的差额1200万元应计入取得投资当期的营业外收入。有关账务处

理为：

借：长期股权投资——投资成本 7200

贷：银行存款 6000

营业外收入 1200

（2）投资损益的确认

投资方取得长期股权投资后，应当按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益的

份额，确认投资损益并调整长期股权投资的账面价值。但注意这里不仅仅是按照被投资单

位的账面净利润与持股比例计算的结果简单确定，而应当以取得投资时被投资单位各项可

辨认资产等的公允价值为基础，抵销未实现内部交易损益，对被投资单位的净利润进行调

整后确认。

在被投资单位账面净利润的基础上，应考虑以下因素的影响进行适当调整：

①被投资单位采用的会计政策和会计期间与投资方不一致的，应按投资方的会计政策

和会计期间对被投资单位的财务报表进行调整，在此基础上确定被投资单位的损益。

权益法下，是将投资方与被投资单位作为一个整体对待，作为一个整体其所产生的损

益，应当在一致的会计政策基础上确定，被投资单位采用的会计政策与投资方不同的，投

资方应当出于重要性原则，按照本企业的会计政策对被投资单位的损益进行调整。

②以取得投资时被投资单位固定资产、无形资产等的公允价值为基础计提的折旧额或

摊销额，以及有关资产减值准备金额等对被投资单位净利润的影响。

【例题6】2×13年1月10日，甲公司购入乙公司30%的股份，购买价款为2200万

元，自取得投资之日起能够对乙公司施加重大影响。取得投资当日，乙公司可辨认净资产

公允价值为6000万元，除表2所列项目外，乙公司其他资产、负债的公允价值与账面价

值相同。

表2 单位：万元

账面原己提折旧或公允价乙公司预计使用甲公司取得投资剩余使

项目

价摊销值年限用年限

存货500700

240160020161200

固定资

产

无形资

700140800108

产

小计24003803100

假定乙公司于2×13年实现净利润600万元，其中在甲公司取得投资时的账面存货有

80%对外出售。甲公司与乙公司的会计年度及采用的会计政策相同。固定资产、无形资产

等均按直线法提取折旧或摊销，预计净残值均为0。假定甲、乙公司间未发生其他任何内

部交易。

2×13年12月31日，甲公司在确定其应享有的净损益份额时，应在乙公司实现净利

润的基础上，根据取得投资时乙公司有关资产的账面价值与其公允价值差额的影响进行调

整（假定不考虑所得税及其他税费等因素影响）：

存货账面价值与公允价值的差额应调减的利润为160万元[（700－500）×80%]。

固定资产公允价值与账面价值差额应调整增加的折旧额为40万元（1600÷16－1200

÷20）。

无形资产公允价值与账面价值差额应调整增加的摊销额为30万元，（800÷8－700÷

10）。调整后的净利润为370万元（600－160－40－30）。甲公司应享有份额为111万元

（370×30%）。

确认投资收益的相关会计处理如下：

借：长期股权投资——损益调整 111

贷：投资收益 111

③对于投资方或纳入投资方合并财务报表范围的子公司与其联营企业及合营企业之间

发生的未实现内部交易损益应予抵销。

即，投资方与联营企业及合营企业之间发生的未实现内部交易损益，按照应享有的比

例计算归属于投资方的部分，应当予以抵销，在此基础上确认投资损益。

【例题7】甲公司于2012年7月1日取得乙公司20%有表决权股份，能够对乙公司施

加重大影响。假定甲公司取得该项投资时，乙公司各项可辨认资产、负债的公允价值与其

账面价值相同。2012年10月内部交易资料如下：

（1）假定一（逆流交易），乙公司将其成本为600万元的某商品以1000万元的价格

出售给甲公司，甲公司将取得的商品作为存货核算。至2012年资产负债表日，甲公司仍

未对外出售该存货。

（2）假定二（顺流交易），甲公司将其成本为600万元的某商品以1000万元的价格

出售给乙公司，乙公司将取得的商品作为存货核算。至2012年资产负债表日，乙公司仍

未对外出售该存货。

（3）乙公司2012年实现净利润为3000万元（其中，上半年亏损400万元）。

（1）2012年的会计处理（见表3）

逆流交易：乙公司出售给甲公司顺流交易：甲公司出售给乙公司

个别报表：

个别报表：

调整后的净利润＝[3400－（1000

调整后的净利润＝[3400－（1000－600）]＝

－600）]＝3000（万元）

3000（万元）

借：长期股权投资——损益调整

借：长期股权投资——损益调整 （3000×

（3000×20%）600

20%）600

贷：投资收益

贷：投资收益 600

600

合并财务报表：

合并财务报表：

甲公司如需编制合并财务报表，在

合并财务报表中对该未实现内部交

甲公司如果有子公司，需要编制合并财务报表

的，在合并财务报表中，因该未实现内部交易

损益体现在投资企业持有存货的账面价值当

中，应在合并财务报表中进行以下调整：

易损益应在个别报表已确认投资损

益的基础上进行以下调整：

借：营业收入（1000×20%）200

贷：营业成本（600×20%）

借：长期股权投资 [（1000－600）×20%]80

120

贷：存货 80

投资收益

80

（2）2013年的会计处理

假定在2013年，将该商品的50%对外部独立的第三方出售，因该部分内部交易损益

已经实现，乙公司2013年实现净利润为3800万元。

逆流交易：乙公司出售给甲公司顺流交易：甲公司出售给乙公司

个别报表： 个别报表：

借：长期股权投资——损益调整 800 借：长期股权投资——损益调整 800

[（3800＋400×50%）×20%] [（3800＋400×50%）×20%]

贷：投资收益 贷：投资收益

800800

投资方与其联营企业和合营企业之间的未实现内部交易损益抵销与投资方与子公司之

间的未实现内部交易损益抵销有所不同，母子公司之间的未实现内部交易损益在合并财务

报表中是全额抵销的（无论是全资子公司还是非全资子公司），而投资方与其联营企业和

合营企业之间的未实现内部交易损益抵销仅仅是投资方（或是纳入投资方合并财务报表范

围的子公司）享有联营企业或合营企业的权益份额。

应当说明的是，投资方与其联营企业及合营企业之间发生的无论是顺流交易还是逆流

交易产生的未实现内部交易损失，其中属于所转让资产发生减值损失的，有关未实现内部

交易损失不应予以抵销。

【例题8】2×10年1月，甲公司取得乙公司20%有表决权的股份，能够对乙公司施加重

大影响。2×13年，甲公司将其账面价值为400万元的商品以320万元的价格出售给乙公

司。2×13年资产负债表日，该批商品尚未对外部第三方出售。假定甲公司取得取该项投

资时，乙公司各项可辨认资产、负债的公允价值与其账面价值相同，两者在以前期间未发

生过内部交易。乙公司2×13年净利润为1000万元。

不考虑相关税费等其他因素影响。甲公司在确认应享有乙公司2×13年净损益时，如

果有证据表明该商品交易价格320万元与其账面价值400万元之间的差额为减值损失的，

不应予以抵销。甲公司应当进行以下会计处理：

借：长期股权投资——损益调整 （1000×20%）200

贷：投资收益 200

④投资方与联营、合营企业之间投出或出售资产交易的处理

投资方与联营、合营企业之间发生投出或出售资产的交易，应当区分资产是否构成业

务，进行会计处理。

投资方与联营、合营企业之间发生投出或出售资产的交易，该资产构成业务的，应当

按照《企业会计准则第20号——企业合并》、《企业会计准则第33号——合并财务报

表》的有关规定进行会计处理。

有关会计处理如下：

a.联营、合营企业向投资方出售业务的，投资方应按《企业会计准则第20号——企

业合并》的规定进行会计处理。投资方应全额确认与交易相关的利得或损失。

b.投资方向联营、合营企业投出业务，投资方因此取得长期股权投资但未取得控制权

的，应以投出业务的公允价值作为新增长期股权投资的初始投资成本，初始投资成本与投

出业务的账面价值之差，全额计入当期损益。

投资方向联营、合营企业出售业务取得的对价与业务的账面价值之间的差额，全额计

入当期损益。

【例题9】甲公司为某汽车生产厂商。2×13年1月，甲公司以其所属的从事汽车配

饰生产的一个分公司（构成业务），向其持股30%的联营企业乙公司增资。同时，乙公司

的其他投资方（持有乙企业70%股权）也以现金4200万元向乙公司增资。增资后，甲公

司对乙公司的持股比例不变，并仍能施加重大影响。上述分公司（构成业务）的净资产

（资产与负债的差额，下同）账面价值为1000万元。该业务的公允价值为1800万元。不

考虑相关税费等其他因素影响。

本例中，甲公司是将一项业务投给联营企业作为增资。甲公司应当按照所投出分公司

（业务）的公允价值1800万元作为新取得长期股权投资的初始投资成本，初始投资成本

与所投出业务的净资产账面价值1000万元之间的差额800万元应全额计入当期损益。

投出或出售的资产不构成业务的，应当按照顺流交易或逆流交易的原则进行会计处

理。

【例题10】2×10年1月，甲公司取得了乙公司20%有表决权的股份，能够对乙公司

施加重大影响。2×13年11月，甲公司将其账面价值为600万元的商品以900万元的价

格出售给乙公司，乙公司将取得的商品作为管理用固定资产，预计使用寿命为10年，净

残值为0。假定甲公司取得该项投资时，乙公司各项可辨认资产、负债的公允价值与其账

面价值相同，两者在以前期间未发生过内部交易。乙公司2×13年实现净利润为1000万

元。不考虑所得税及其他相关税费等其他因素影响。

本例中，甲公司在该项交易中实现利润300万元，其中的60万元（300×20%）是针

对本公司持有的对联营企业的权益份额，在采用权益法计算确认投资损益时应予抵销，同

时应考虑相关固定资产折旧对损益的影响，即甲公司应当进行以下会计处理：

借：长期股权投资——损益调整 [（1000－300＋）×20%]

贷：投资收益

（3）被投资单位其他综合收益变动的处理

被投资单位其他综合收益发生变动的，投资方应当按照归属于本企业的部分，相应调

整长期股权投资的账面价值，同时增加或减少其他综合收益。

【例题11】A企业持有B企业30%的股份，能够对B企业施加重大影响。当期B企业

因持有的可供出售金融资产公允价值的变动计入其他综合收益的金额为1200万元，除该

事项外，B企业当期实现的净损益6400万元。假定A企业与B企业适用的会计政策、会

计期间相同，投资时B企业各项可辨认资产、负债的公允价值与其账面价值亦相同。双方

在当期及以前期间未发生任何内部交易。不考虑所得税影响因素。

A企业在确认应享有被投资单位所有者权益的变动时：

借：长期股权投资——损益调整 1920

——其他综合收益 360

贷：投资收益 1920

其他综合收益 360

（4）取得现金股利或利润的处理

按照权益法核算的长期股权投资，投资方自被投资单位取得的现金股利或利润，应抵

减长期股权投资的账面价值。在被投资单位宣告分派现金股利或利润时，借记“应收股

利”科目，贷记“长期股权投资——损益调整”科目。

（5）超额亏损的确认

投资方确认被投资单位发生的净亏损，应当以长期股权投资的账面价值以及其他实质

上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限，因为按照公司股东承担有限责任的

法律规定，投资方对自己的投资责任只能以出资额为限。投资方负有承担额外损失义务的

除外。

企业存在其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益项目以及负有承担额外损失

义务的情况下，在确认应分担被投资单位发生的亏损时，应当按照以下顺序进行处理：

首先，减记长期股权投资的账面价值。

其次，长期股权投资的账面价值减记至零后，如果存在实质上构成对被投资单位净投

资的长期权益，应以该长期权益的账面价值为限减记长期权益的账面价值，同时确认投资

损失。

第三，长期权益的价值减记至零后，如果按照投资合同或协议约定需要企业承担额外

义务的，应按预计承担的金额确认为投资损失，同时确认预计负债。

第四，除按上述顺序已确认的损失以外仍有额外损失的，应在账外做备查登记，不再

予以确认。

被投资单位以后实现盈利的，应按以上相反顺序恢复实质上构成对被投资单位净投资

的长期权益及长期股权投资的账面价值，同时确认投资收益。

（6）被投资单位除净损益、其他综合收益以及利润分配以外的所有者权益的其他变

动

被投资单位除净损益、其他综合收益以及利润分配以外的所有者权益的其他变动的因

素，主要包括被投资单位接受其他股东的资本性投入、被投资单位发行的可转换公司债券

中包含的权益成份、以权益结算的股份支付、其他股东对被投资单位增资导致投资方持股

比例发生变化等。

投资方应按所持股权比例计算应享有的份额，调整长期股权投资的账面价值，同时计

入资本公积（其他资本公积），并在备查簿中予以登记，投资方在后续处置股权投资但对

剩余股权仍采用权益法核算时，应按处置比例将这部分资本公积转入当期投资收益；对剩

余股权终止权益法核算时，将这部分资本公积全部转入当期投资收益。

【例题13】2×10年3月20日，A、B、C公司分别以现金200万元、400万元和400

万元出资设立D公司，分别持有D公司20%、40%、40%的股权。A公司对D公司具有重大

影响，采用权益法对有关长期股权投资进行核算。D公司自设立日起至2×12年1月1日

实现净损益1000万元，除此以外，无其他影响净资产的事项。2×12年1月1日，经A、

B、C公司协商，B公司对D公司增资800万元，增资后D公司净资产为2800万元，A、

B、C公司分别持有D公司15%、50%、35%的股权。相关手续于当日完成。假定A公司与D

公司适用的会计政策、会计期间相同，双方在当期及以前期间未发生其他内部交易。不考

虑相关税费等其他因素影响。

本例中，2×12年1月1日，B公司增资前，D公司的净资产账面价值为2000万元，

A公司应享有D公司权益的份额为400万元（2000×20%）。B公司单方面增资后，D公司

的净资产增加800万元，A公司应享有D公司权益的份额为420万元（2800×15%）。A公

司享有的权益变动20万元（420－400），属于D公司除净损益、其他综合收益和利润分

配以外所有者权益的其他变动。A公司对D公司的长期股权投资的账面价值应调增20万

元，并相应调整“资本公积——其他资本公积”。

（7）投资方持股比例增加但仍采用权益法核算的处理

投资方因增加投资等原因对被投资单位的持股比例增加，但被投资单位仍然是投资方

的联营企业或合营企业时，投资方应当按照新的持股比例对股权投资继续采用权益法进行

核算。在新增投资日，如果新增投资成本大于按新增持股比例计算的被投资单位可辨认净

资产于新增投资日的公允价值份额，不调整长期股权投资成本；

如果新增投资成本小于按新增持股比例计算的被投资单位可辨认净资产于新增投资日

的公允价值份额，应按该差额，调整长期股权投资成本和营业外收入。进行上述调整时，

应当综合考虑与原持有投资和追加投资相关的商誉或计入损益的金额。

【例题14】2×10年1月1日，A公司以现金2500万元向非关联方购买B公司20%的

股权，并对B公司具有重大影响。当日，B公司可辨认净资产公允价值与账面价值相等，

均为10000万元。2×10年1月1日至2×13年1月1日期间，B公司实现净损益2000万

元，除此以外，无其他引起净资产发生变动的事项。2×13年1月1日，A公司以现金

1200万元向另一非关联方购买B公司10%的股权，仍对B公司具有重大影响，相关手续于

当日完成。当日，B公司可辨认净资产公允价值为亿元。不考虑相关税费等其他因素影

响。

本例中，A公司于2×10年1月1日第一次购买B公司股权时，应享有B公司可辨认

净资产公允价值份额为2000万元（10000万元×20%）,A公司支付对价的公允价值为

2500万元，因此A公司2×10年1月1日确认对B公司的长期股投资的初始投资成本为

2500万元，其中含500万元的内含商誉。

借：长期股权投资——投资成本 2500

贷：银行存款 2500

A公司2×13年1月1日第二次购买B公司股权时，应享有B公司可辨认净资产公允

价值份额为1500万元（15000万元×10%），A公司支付对价的公允价值为1200万元，A

公司本应调整第二次投资的长期股权投资成本，并将300万元的负商誉确认为营业外收

入，然而，由于A公司第一次权益法投资时确认了500万元的内含正商誉，两次商誉综合

考虑后的金额为正商誉200万元，

因此，A公司2×13年1月1日确认的对第二次投资的长期股权投资的初始投资成本

仍为1200万元，并在备查簿中记录两次投资各自产生的商誉和第二次投资时综合考虑两

次投资产生的商誉后的调整情况。

借：长期股权投资 1200

贷：银行存款 1200

四、长期股权投资核算方法的转换

（一）金融资产转换为权益法的核算

投资方因追加投资等原因能够对被投资单位施加重大影响或实施共同控制但不构成控

制的，应当按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》确定的原持有的股权

投资的公允价值加上新增投资成本之和，作为改按权益法核算的初始投资成本。

原持有的股权投资分类为可供出售金融资产的，其公允价值与账面价值之间的差额，

以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动应当转入改按权益法核算的当期损益。

【例题15】A公司有关金融资产投资业务资料如下：

（1）2013年1月2日，A公司以银行存款250万元购入B公司6%的有表决权股份，

A公司将此投资划分为可供出售金融资产。

借：可供出售金融资产——成本 250

贷：银行存款 250

（2）2013年12月31日，该股票的公允价值为300万元。

借：可供出售金融资产——公允价值变动 50

贷：其他综合收益 50

（3）2014年3月B公司宣告派发现金股利100万元。

借：应收股利 （100×6%）6

贷：投资收益 6

（4）2014年7月1日，A公司又以840万元的价格从B公司其他股东处受让取得该

公司14%的股权，至此持股比例达到20%。取得该部分股权后，按照B公司章程规定，A

公司能够派人参与B公司的生产经营决策，对该项股权投资由可供出售金融资产转为采用

权益法核算。当日原持有的股权投资分类为可供出售金融资产的公允价值为360万元。

2014年7月1日B公司可辨认净资产公允价值总额为6050万元（包括B公司一项X存货

公允价值高于账面价值的差额为90万元）。不考虑所得税影响。

①2014年7月1日追加投资时：

借：长期股权投资——投资成本 840

贷：银行存款 840

②2014年7月1日对原股权投资账面价值的调整。原持有的股权投资分类为可供出

售金融资产的，其公允价值与账面价值之间的差额，以及原计入其他综合收益的累计公允

价值变动应当转入改按权益法核算的当期损益。

借：长期股权投资——投资成本 360

贷：可供出售金融资产——成本 250

——公允价值变动 50

投资收益 60

借：其他综合收益 50

贷：投资收益 50

改按权益法核算的初始投资成本＝原持有的股权投资的公允价值360＋新增投资成本

840

＝1200（万元）

③追加投资时，初始投资成本（1200万元）小于投资时应享有被投资单位可辨认净

资产公允价值（6050万元）的份额10万元（1200－6050×20%＝－10），应调整初始投

资成本。

借：长期股权投资——投资成本 10

贷：营业外收入 10

（二）权益法转换为金融资产的核算

投资方因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处

置后的剩余股权应当改按《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》核算，其在

丧失共同控制或重大影响之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。原股权投

资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，应当在终止采用权益法核算时采用与被投资

单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。

【例题16】甲公司对A公司投资的有关资料如下：

（1）2012年7月1日，甲公司以银行存款1400万元购入A公司40%的股权，对A公

司具有重大影响，A公司可辨认净资产的公允价值为3750万元（包含一项存货评估增值

90万元；另一项固定资产评估增值200万元，尚可使用年限10年，采用年限平均法计提

折旧）。

（2）2012年A公司全年实现净利润1000万元（上半年发生净亏损1000万元）。至

年末，投资时A公司评估增值的存货已经全部对外销售，A公司其他综合收益增加1500

万元。

（3）2013年1月至12月期间，A公司宣告并发放现金股利1000万元，实现净利润

370万元，A公司其他综合收益减少500万元。

（4）2014年1月1日，甲公司决定出售其持有的A公司25%的股权（即出售其持有

A公司股权的%），出售股权后甲公司持有A公司15%的股权，对A公司不具有重大影响，

改按可供出售金融资产进行会计核算。出售取得价款为1600万元，剩余15%的股权公允

价值为960万元。

【分析】①出售时（长期股权投资的账面价值构成为：投资成本1500万元、损益调

整500万元、其他综合收益400万元）

借：银行存款 1600

贷：长期股权投资——投资成本（1500×25%/40%）

——损益调整 （500×25%/40%）

——其他综合收益（400×25%/40%） 250

投资收益 100

②在丧失共同控制或重大影响之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。

借：可供出售金融资产 960

贷：长期股权投资——投资成本（1500－）

——损益调整（500－）

——其他综合收益（400－250） 150

投资收益 60

③原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，应当在终止采用权益法核算

时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。

借：其他综合收益 400

贷：投资收益 400

（三）成本法转为权益法的核算

投资方因处置部分权益性投资等原因丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务

报表时，处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，应当改按

权益法核算，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整。

【例题17】A公司有关投资业务资料如下：

（1）2013年1月2日，A公司以银行存款从非关联方购入B公司股权，取得B公司

80%的股权并取得控制权，取得成本为6800万元，B公司可辨认净资产公允价值总额为

8000万元（假定公允价值与账面价值相同）。A公司和B公司在合并前后未受同一方最终

控制。A公司自当日起主导B公司财务和经营政策。

借：长期股权投资 6800

贷：银行存款 6800

合并商誉＝6800－8000×80%＝400（万元）

（2）2013年B公司实现净利润1000万元，B公司因可供出售金融资产公允价值变动

增加其他综合收益200万元，假定B公司一直未进行利润分配。

不编制会计分录。

（3）2014年7月1日，A公司将其持有的对B公司48%的股权出售给某企业【或出

售其所持有的子公司B公司股权的60%】，出售取得价款4200万元，A公司按净利润的

10%提取盈余公积。

A公司出售B公司股权后仍持有B公司32%的股权，并在B公司董事会指派了一名董

事。对B公司长期股权投资应由成本法改为按照权益法核算。2014年前6个月B公司实

现的净利润为500万元，2014年7月1日B公司可辨认净资产公允价值总额为9790万元

（包括B公司一项X存货公允价值高于账面价值的差额为90万元）。

①2014年7月1日确认长期股权投资处置损益

借：银行存款 4200

贷：长期股权投资（6800×48%/80%；6800×60%）4080

投资收益 120

②2014年7月1日调整长期股权投资账面价值

剩余长期股权投资的账面价值＝6800－4080＝2720（万元），大于原剩余投资时应享

有被投资单位可辨认净资产公允价值的份额160（2720－8000×32%）万元，不调整长期

股权投资的初始投资成本。

两个交易日之间的调整【资料回顾：2013年B公司实现净利润1000万元，2014年前

6个月B公司实现的净利润为500万元；B公司因可供出售金融资产公允价值变动增加其

他综合收益200万元】

借：长期股权投资——损益调整 （1500×32%）480

——其他综合收益 （200×32%）64

贷：盈余公积 （1000×32%×10%）32

利润分配——未分配利润（1000×32%×90%）288

投资收益 （500×32%）160

其他综合收益 （200×32%）64

（四）成本法转为金融资产

原持有的对被投资单位具有控制的长期股权投资，因部分处置等原因导致持股比例下

降，不能再对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的，应改按金融工具确认和计量

准则进行会计处理，在丧失控制之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期投资收

益。

【例题18】A公司有关投资业务资料如下：

（1）2013年1月2日，A公司以银行存款对B公司投资，取得B公司80%的股权，

投资成本为7000万元，B公司可辨认净资产公允价值总额为8000万元（假定公允价值与

账面价值相同）。

借：长期股权投资 7000

贷：银行存款 7000

（2）2013年B公司实现净利润1000万元，B公司因可供出售金融资产公允价值变动

增加其他综合收益200万元，假定B公司一直未进行利润分配。A公司和B公司在交易前

不存在任何关联方关系。

不编制会计分录。

（3）2014年4月1日，A公司将其持有的对B公司70%的股权出售给某企业，出售

取得价款7000万元。在出售70%的股权后，A公司对B公司的持股比例变为10%，其公允

价值为1000万元，在被投资单位董事会中没有派出代表，对B公司股权投资在活跃市场

中有报价，公允价值能够可靠计量，应由成本法改为可供出售金融资产核算。

借：银行存款 7000

贷：长期股权投资 （7000×70%/80%）6125

投资收益 875

其在丧失控制之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。

借：可供出售金融资产 1000

贷：长期股权投资 （7000×10%/80%）875

投资收益 125

（五）权益法转换为成本法的核算

投资方因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的，在个别财务

报表中，应当按照原持有的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核

算的初始投资成本。购买日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收

益，应当在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会

计处理。

【例题19】2013年4月20日，甲公司与乙公司的原股东A公司签订股权转让合同。

合同约定：甲公司向A公司定向发行6000万股本公司股票及下列金融资产为对价，以换

取A公司持有乙公司30%的股权。甲公司定向发行的股票按规定为每股5元，双方确定的

评估基准日为2013年4月30日。

上述股权转让合同于2013年5月15日分别经甲公司和乙公司、A公司股东大会批

准。甲公司与A公司在交易前没有关联方关系。甲公司该并购事项于2013年5月18日经

监管部门批准，作为对价定向发行的股票于2013年6月1日发行，甲公司向A公司定向

增发本公司6000万股普通股，当日甲公司股票的市场价格为每股4元；作为对价的金融

资产相关资料如下：

①交易性金融资产的账面价值为400万元（其中，成本300万元，公允价值变动为

100万元），当日公允价值500万元。

②可供出售金融资产的账面价值为5600万元（其中，成本5000万元，公允价值变动

为600万元），当日公允价值6000万元。

工商变更登记手续亦于2013年6月1日办理完成。同时甲公司对乙公司董事会改组

并派一名董事参与乙公司董事会。乙公司可辨认净资产账面价值为88800万元，乙公司可

辨认净资产的公允价值为90000万元，其差额为一项无形资产评估增值1200万元，预计

尚可使用年限10年，采用直线法计提摊销额。会计处理如下：

长期股权投资初始投资成本＝4×6000＋500＋6000＝30500（万元）

借：长期股权投资——投资成本 30500

公允价值变动损益 100

其他综合收益 600

贷：股本 6000

资本公积——股本溢价 （3×6000）18000

交易性金融资产——成本 300

——公允价值变动 100

可供出售金融资产——成本 5000

——公允价值变动 600

投资收益 （500－300＋6000－5000）1200

对初始投资成本不需要调整。

（2）自甲公司2013年6月1日取得乙公司30%股权起到2013年12月31日期间，

乙公司实现净利润1170万元；增加其他综合收益100万元。2014年1月1日至6月30

日期间，乙公司实现净利润为2060万元；乙公司分配现金股利500万元，乙公司因可供

出售金融资产公允价值变动增加其他综合收益600万元。会计处理如下：

2013年：

调整后的净利润＝1170－1200/10×7/12＝1100（万元）

借：长期股权投资——损益调整 330

贷：投资收益 （1100×30%）330

借：长期股权投资——其他综合收益 30

贷：其他综合收益 （100×30%）30

2014年：

调整后的净利润＝2060－1200/10÷2＝2000（万元）

借：长期股权投资——损益调整 600

贷：投资收益 （2000×30%）600

借：应收股利 （500×30%）150

贷：长期股权投资——损益调整 150

借：长期股权投资——其他综合收益 180

贷：其他综合收益 （600×30%）180

2014年6月30日长期股权投资账面价值＝投资成本30500＋损益调整780＋其他综

合收益210＝31490（万元）

（3）2014年7月1日，甲公司以银行存款50000万元，从乙公司其他股东处购买了

乙公司的40%的股权。至此持股比例达到70%，并控制乙公司，由权益法转换为成本法核

算。

借：长期股权投资——投资成本 50000

贷：银行存款 50000

借：长期股权投资——投资成本 31490

贷：长期股权投资——投资成本 30500

——损益调整 780

——其他综合收益 210

长期股权投资在购买日的初始投资成本＝原权益法下的账面价值31490＋购买日进一

步取得股份新支付对价的公允价值50000＝81490（万元）

（六）金融资产转换为成本法的核算

投资方因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的，在编制个别

财务报表时，购买日之前持有的股权投资，采用《企业会计准则第22号——金融工具确

认和计量》的有关规定进行会计处理的，应当将按照该准则确定的股权投资的公允价值加

上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始投资成本。

原持有股权的公允价值与账面价值之间的差额以及原计入其他综合收益的累计公允价

值变动应当全部转入改按成本法核算的当期投资收益。

【例题20】A公司对B公司投资的有关资料如下：

（1）A公司于2013年以2000万元取得B上市公司5%的股权，对B公司不具有重大

影响，A公司将其分类为可供出售金融资产，按公允价值计量。A公司原持有B公司5%的

股权于2013年12月31日的公允价值为2500万元。

借：可供出售金融资产——成本 2000

贷：银行存款 2000

借：可供出售金融资产——公允价值变动 500

贷：其他综合收益 500

（2）2014年1月1日，A公司又斥资25000万元自C公司取得B公司另外50%的股

权。至此A公司对B公司的持股比例达到55%，并取得控制权力。A公司与C公司不存在

任何关联方关系。假定A公司原持有B公司5%的股权在当日的公允价值为2500万元。

形成的是非同一控制下企业合并。在购买日，A公司应进行如下账务处理：

借：长期股权投资——投资成本 25000

贷：银行存款 25000

借：长期股权投资——投资成本 2500

贷：可供出售金融资产——成本 2000

——公允价值变动 500

长期股权投资在购买日的初始投资成本＝2500＋25000＝27500（万元）

借：其他综合收益 500

贷：投资收益 500

五、长期股权投资的处置

企业处置长期股权投资时，应相应结转与所售股权相对应的长期股权投资的账面价

值，出售所得价款与处置长期股权投资账面价值之间的差额，应确认为处置损益。

投资方部分处置权益法核算的长期股权投资，原权益法核算的相关其他综合收益应按

比例结转，因被投资方除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动而

确认的资本公积，也应当按比例结转入当期投资收益。

修订后的2号准则中还提及了持有待售的长期股权投资的概念。对联营企业或合营企

业的权益性投资全部或部分分类为持有待售资产的，投资方应当按照《企业会计准则第4

号——固定资产》的有关规定处理，对于未划分为持有待售资产的剩余权益性投资，应当

采用权益法进行会计处理。

已划分为持有待售的对联营企业或合营企业的权益性投资，不再符合持有待售资产分

类条件的，应当从被分类为持有待售资产之日起采用权益法进行追溯调整。分类为持有待

售期间的财务报表应当作相应调整。

六、长期股权投资的减值

修订后的2号准则第十八条规定，投资方应当关注长期股权投资的账面价值是否大于

享有被投资单位所有者权益账面价值的份额等类似情况。出现类似情况时，投资方应当按

照《企业会计准则第8号——资产减值》对长期股权投资进行减值测试，可收回金额低于

长期股权投资账面价值的，应当计提减值准备。