法律文书-仲裁处理证券纠纷的优势

仲裁处理证券纠纷的优势

仲裁处理证券纠纷的竞争优势

1、保密性。仲裁实行不公开审理的原则，仲裁立案、审理、结案

都是保密的，没有当事人的表示同意其他人不能参与，仲裁裁决不能

新闻报导。而且，经过双方同意仲裁裁决可以只写结果不写理由，有

效保护当事人信息。诉讼审理公开媒体可以报道，法院判决放在网上，

其他人可以查询。这对私募债券基金纠纷当事人来说，一些敏感重要

信息透露，可能使争议各方当事人利益可能将受损，导致共输的效果。

2、当事人可选择证券业的专家解决证券纠纷。这些专家略懂证券

的法律、法规、惯例，熟悉这个重要领域的问题和最新动向，在对案

件事实的预判上愈加更为专业，一般不会偏离这个行业一般的通常标

准，不会出现因外行人断案而催生令双方当事人匪夷所思的结果。这

就使当事人对案件结果有委托人明确的预期，有利于纠纷顺利逐步解

决。北仲的仲裁员中有一大批这样的金融证券方面的专家，与其他行

业专家相比证券金融领域里仲裁员学历更高。北仲创设以来案件稳步

发展，近些年证券纠纷案件有较大幅度增长，其中大部分是股权转让

引起的纠纷，有少部分是投资理财引起的争议，积累了宝贵经验。

3、证券市场是个新兴领域，发展变化快，客观上要求对其纠纷的

处理维持更大的灵活性其要求和包容性。而仲裁中当事人有更多选择

权，可以控制仲裁的进程;证券纠纷涉及许多新问题、新型法律关系，

在诉讼中可能因为没有明确法律明确规定而无法受理。仲裁是“根据

事实，符合法律规定，公平合理”地解决纠纷。仲裁庭在没有法律或

法律过于指导方针、宽泛情况下，可以适用行业法律条文、惯例、法

理进行创新，作出自己的专业来判断，公平合理地解决纠纷。

仲裁机构制度灵活，体制可根据市场需求进行争议解决机制创新。

如北仲制定新的独立的调解独立比赛规则，并于2008年4月1日开始

施行。独立调解制度特点：范围不受协议限制、调解员推荐，列入名

单要经过专门培训;费用低、通过简易上诉指令程序将调解协议转换为

裁决书、调解书。实践中，一个大的项目的股权转让，可能签订四五

个转让合同，涉及十多个当事人，采用调解方式就一揽子改采解决了

数个股权转让的关联案件。省事、省钱、省时间。

4、资金的规模效益在于流动，投资强调效率。证券纠纷出现后当

事人希望寻更充分手段迅速解决纠纷。而仲裁采取一裁终局，制度

上节省了程序上的时间。仲裁专业机构由当事人选择，没有垄断，这

种竞争机制使仲裁机构有进一步改进服务，追求公正，提高侦讯效率

的内在动力。如北仲审结的1万多案件，平均每个案件从组庭到结案

67天。仲裁收费对大龙头股案件来说，具有比较优势。如果考虑机会

成本则其比较优势更为明显。

另外，对于债权债务明确，双方争议较大的案件，通过简易仲裁

流程可以在2至3个工作日作出裁决。这是几种尽快取得债权法律文

书方式的不够。在这里时间不仅是酬金，而且是机会，是裁决得以执

行的机会。另外，由于为了鼓励当事人尽快和解解决争议，北仲在退

费退款上采取优惠措施，当事人和解撤案越早退费越多。在此鼓励下，

北仲案件当事人自动和解遥控器的案件有3081件，占案件总数23.64%，

平均每个案件从立案到调停调解平均为48天。90%以上当事人自动履

行，其所花费争议成本平均不到正常收费的20%。为了简便、快捷解决

争议，北仲的仲裁庭配有远程视频装置，善用这些准则可以实现异地

开庭、评议，提高办案效率。

5、证券纠纷不具跨地域特点。以北仲为例，北仲受理的逐年国际

商事案件急遽增长，2004年前总共101件，从2004年至今则达到了

221件，占到整个案件比例的2.3%，而证券类案件涉外案件三分之一

的比例则为6.7%。证券纠纷中，国际案件及国内世界性不同地区当事

人彼此间案件的比例要大于一般案件。北仲仲裁员中有占比相当比例

的外籍仲裁员，为当事人提供了选择的便利。另外，北仲的规则规定

当事人可以在汇财名册外选择仲裁员，以满足国际商事仲裁案件当事

人选择外籍仲裁员的需要。